Экономические показатели оценки использования активов предприятия (на примере ОАО «ЧЭМК»)

Циулина Татьяна Владимировна,
Студент,
Российская академия народного хозяйства
и государственной службы
при Президенте Российской Федерации,
Челябинский филиал, Россия, Челябинск.
Шадрина Валерия Витальевна,
Студент,
Российская академия народного хозяйства
и государственной службы
при Президенте Российской Федерации,
Челябинский филиал, Россия, Челябинск.
Научный руководитель:
Бухтиярова Татьяна Ивановна.
Доктор экономических наук, профессор,
Российская академия народного хозяйства
и государственной службы
при Президенте Российской Федерации,
Россия, Челябинск.
Скиф. Вопросы студенческой науки
2017

Аннотация. Современная экономическая политика Российского государства определяет в качестве основной цели - обеспечение экономического роста отдельных комплексов и экономики в целом на основе повышения эффективности деятельности хозяйствующих субъектов, рационального использования активов.

Необходимость скорейшей переориентации экономики России на инновационную модель развития очевидна уже несколько десятилетий. В таких условиях наибольшую роль приобретает проблема повышения конкурентоспособности отечественной промышленности в целом и отдельных производственных предприятий. Именно этими обстоятельствами и определяется интерес к теоретическим и методическим аспектам повышения потенциала материальных и нематериальных активов промышленного предприятия.

Сущность активов предприятия заключается в том, что для осуществления любой экономической деятельности каждая организация должна располагать определенным имуществом, принадлежащим ей на правах собственности или владения, т.е различными активами, без которых деятельность предприятия будет невозможной.

В условиях нестабильного производства, которое является характерным для нынешнего этапа функционирования экономики России, одним из важнейших условий является эффективное использование имеющихся активов, что требует изучения структуры, выбора показателей, характеризующих уровень использования активов предприятия, т.е. в конечном итоге - обновленной методики анализа [1].

Многообразие механизмов использования активов есть одна из составляющих правил современной экономики. Система их использования становится объектом стратегического и тактического управления организацией, что требует внимания к каждому из элементов оборотных средств, исследованию экономических механизмов их формирования.

Оценка эффективности использования активов заключается в определении их влияния на формирование ресурсов и финансовые результаты работы предприятия.

Оценку устойчивого развития предприятия характеризует показатель «рентабельность активов»(Rа):

Программа Финансовый анализ - ФинЭкАнализ 2019 для расчета рентабельности активов и большого количества финансово-экономических коэффициентов.

Rа = Прибыль от продаж / Среднегодовая стоимость активов (1)

Данный показатель отражает эффективность основной деятельности предприятия и использования инвестированного капитала. Анализ показателя «рентабельность активов» позволяет выявить проблемы, связанные с деятельностью предприятия и разработать пути по их устранению.

Наличие объективной информационной базы является основой для аналитического обследования по широкому кругу вопросов в части формирования активов и их эффективного использования. Для доказательства проанализируем данные Челябинского электрометаллургического комбината (ЧЭМК). Предприятие ориентировано на устойчивый экономический рост, что отмечается в его стратегии развития.

Таблица 1. Исходные данные для расчета рентабельности активов ОАО «ЧЭМК»

Показатель 2013 год 2014 год 2015 год
Прибыль от продаж, тыс. руб 875938 4728266 14674586
Среднегодовая стоимость активов тыс. руб 35623692,5 44446095 57456587,5
Среднегодовая стоимость внеоборотных активов тыс. руб 21113575 28700627,5 31652633
Среднегодовая стоимость оборотных активов тыс. руб 14510117,5 15745467,5 25803954,5

По приведенным данным можно сделать вывод о росте среднегодовой стоимости как оборотных(в 2015 году по сравнению с 2014 годом на 10058487 тыс. руб.) так и внеоборотных (+2952005,5 тыс. руб.) активов, что определило рост среднегодовой стоимости всех активов ОАО «ЧЭМК»(в 2014 году она возросла на 8822402, тыс. руб. по сравнению с 2013 годом, в 2015 году по сравнению с 2014 годом рост составил 13010492,5 тыс. руб.

Увеличение среднегодовой стоимости активов за 2015 год по сравнению с 2014 годом следует считать положительным, предприятие наращивает свой производственный потенциал.

Таблица 2. Рентабельность активов ОАО «ЧЭМК»

Показатель 2013 год 2014 год 2015 год 2015-2013 2014-2013
Рентабельность активов (по всему балансу) 0,025 0,106 0,255 0,23 0,081
Рентабельность внеоборотных активов 0,041 0,165 0,464 0,423 0,124
Рентабельность оборотных активов 0,06 0,3 0,569 0,509 0,24

рентабельность активов за обследуемый период zuij-zui3 гг. имеет постоянный рост из года в год. Данную ситуацию можно считать стабильной, если при этом не нарушаются производственный цикл, оценочные показатели рентабельности продаж и рентабельности производства. Рост рентабельности активов свидетельствует о повышении эффективности деятельности предприятия.

Программа Финансовый анализ - ФинЭкАнализ 2019 для расчета рентабельности продаж и большого количества финансово-экономических коэффициентов.

Увеличение рентабельности активов возможно по двум причинам: уменьшения оборотных средств или постоянных активов. Для чего необходим комплекс мер, включая продажу неэффективного оборудования, сокращение непроизводственных активов, сокращение запасов сырья и материалов и уменьшение дебиторской задолженности.

Для полной характеристики необходимо рассчитать изменение рентабельности активов под влиянием изменений прибыли(качественный показатель) и за счет изменения суммы активов.

Методика анализа обусловлена тем, что прибыль выполняет роль качественного показателя, активы - роль количественного показателя [4].

Rа2015 = 14674586 / 57456587,5 * 100% = 25,5%
Rа2013 = 875938 / 35623692,5 * 100 % = 2,5%
ΔRа(2015-2013) = 25,5 – 2,5 = 23%
Rа2015(по стоимости активов 2013) = 14674586 / 35623692,5 * 100% = 41,2 %
Rа2013 = 875938 / 35623692,5 * 100 % = 2,5%
Баланс: ΔRа(2013-2015(по стоимости активов 2013)) = 2,5 - 41,2 = -38,7%

Рентабельность оборотных активов исчисляются по формуле:

Rаo2015 = Прибыль от продаж 2015 года / Среднегодовая стоимость оборотных активов 2015 года * 100% ; (2)
Rаo2013 = Прибыль от продаж 2013 года / Среднегодовая стоимость оборотных активов 2013 года * 100%; (3)
ΔRаo(2015-2013) = Rаo2015 - Rаo2013; (4)

Рентабельность оборотных активов ОАО «ЧЭМК» определена по расчету:

ΔRаo(2015-2013) = 0,569 – 0,06 = 0,509 %

По данным проведенного анализа следует, что устойчивое развитие предприятия зависит от стратегического развития объемов продаж, прибыли от продаж и объемов оборотных активов.

Результатами использования активов в определенных условиях можно считать затраты на 1 рубль продукции.

Соотношение удельных весов каждого экономического элемента в общей сумме затрат позволяет определить тип производства по факторам (материалоемкое, трудоемкое или фондоемкое) хозяйствующего субъекта.

Таблица 3. Структура себестоимости произведенной продукции по элементам ОАО «ЧЭМК», тыс. руб.

Наименование показателя За 2015 год Структура, % За 2014 год Структура, % За 2013 год Структура, %
Материальные затраты 26870933 73,3 22312918 56,4 20963806 66,4
Расходы на оплату труда 3484882 9,5 3383612 8,6 3294509 10,4
Отчисления на социальные нужды 1181061 3,2 1127713 2,9 1059275 3,4
Амортизация 825568 2,3 704132 1,8 673318 2,1
Прочие затраты 3784789 10,3 4069756 10,2 2611581 8,3
Фактическая себестоимость приобретенных товаров для перепродажи 508057 1,4 7948706 20,1 2966719 9,4
Итого по элементам 36655290 100 39546837 100 31569208 100

Уровень затрат определяет долговременную перспективу развития и благоприятного функционирования организации на рынке, формирует величину прибыли - главного индикатора эффективности работы.

По данным расчетов можно сделать вывод о том, что в структуре себестоимости за трехлетний период (2013-2015 гг.) наибольший удельный вес занимают материальные затраты, наименьший- амортизационные отчисления. Для обследуемого предприятия рост материальных затрат определён необходимостью решения проблем импортозамещения и освоения новых видов продукции, новых технологий, что следует считать объективным.

Поскольку наибольший удельный вес занимают материальные затраты, то можно обосновать необходимость внедрения системы экономических мер снижения материальных затрат (установление норм расхода, заготовления и цены).

Расходы по оплате труда можно считать стабильными за обследуемый период (в структуре себестоимости они составляют в 2013 году 10,4%, в 2014 году- 8,6%, в 2015 году - 9,5%).

Объективна для ОАО «Челябинский электрометаллургический комбинат» необходимость формирования системы управления материальными затратами. Основной принцип - снижение материалоемкости на 1 руб. продаж (1 % снижения материальных затрат приносит больший экономический эффект, нежели снижение других видов затрат).

Таблица 4. Затраты на 1 руб. произведенной продукции ОАО «ЧЭМК» по элементам, руб

Наименование показателя За 2015 год За 2014 год За 2013 год Изменение 2015-2013 Изменение 2014-2013
Материальные затраты 0,544 0,584 0,717 -0,173 -0,133
Расходы на оплату труда 0,072 0,089 0,113 -0,041 -0,024
Отчисления на социальные нужды 0,024 0,029 0,036 -0,012 -0,007
Амортизация 0,017 0,018 0,023 -0,006 -0,005
Прочие затраты 0,078 0,106 0,089 -0,003 0,018
Фактическая себестоимость приобретенных товаров для перепродажи 0,01 0,208 0,101 -0,091 0,107
Итого по элементам 0,755 1,034 1,079 -0,324 -0,045

При анализе затрат на 1 рубль выпуска продукции необходимо учитывать, что на их динамику влияют: изменения структуры и ассортимента продукции, себестоимости продукции, оптовых цен на продукцию, цен на материалы и тарифов на перевозку.

Относительные показатели, характеризуют структуру и эффективность использования затрат и ресурсов предприятия. Относительные показатели эффективности отражают соотношение между величиной результатов производства и затрат (ресурсов), необходимых для их достижения.

Анализ затрат на 1 рубль продукции нужно проводить по обследуемому предприятию, в сравнении с другими предприятиями, в сравнении с внутрипроизводственными плановыми показателями.

Основными факторами риска, связанными с деятельностью ОАО «ЧЭМК» являются: рост цен на электроэнергию, сырье и железнодорожные перевозки; снижение спроса и цен на ферросплавную продукцию; недостаток оборотных средств (следствие финансового экономического кризиса) [5, с.2].

Основные проблемы, с которыми сталкиваются предприятия металлургического комплекса:

  • во-первых, отсутствие достаточной железорудной базы черной металлургии, рудной базы по бокситам, олову, вольфраму, редкоземельному сырью (иттриевая группа);
  • во-вторых, низкое содержание металла в рудах цветных металлов;
  • в-третьих, наличие повышенных по сравнению с зарубежными предприятиями - аналогами удельных расходов сырья, материальных ресурсов и энергоресурсов в натуральном выражении на производство однотипных видов металлопродукции;
  • в-четвертых, дефицит высококвалифицированных рабочих и инженерно-технических работников;
  • в-пятых, низкий уровень производительности труда [2].

На основе проведенного обследования, для промышленных предприятий можно выделить следующие рекомендации по обеспечению конкурентоспособности на основе повышения потенциала активов в современных условиях:

  • направление ресурсов на производство инновационной конкурентоспособной продукции, основанное на регулярном мониторинге потребительского спроса и вовлечении промышленного предприятия в совместную деятельность с соответствующими профилю деятельности предприятия структурами, а также вовлечение сотрудников предприятия в инновационную деятельность;
  • контроль качества управления и выпуска продукции промышленного предприятия путем внедрения систем управления качеством и сертификации;
  • оптимизация маркетинговой стратегии промышленного предприятия;

Современная стабилизационная экономическая политика Челябинской области предусматривает реализацию программы экономического роста основных отраслевых комплексов на основе использования результатов маркетингового анализа и диагностики развития, принятия стратегических управленческих решений [3].

Список используемой литературы:

1. Восстановление экономического роста в России. Научный доклад ИНП РАН // Проблемы прогнозирования. - 2016. - №5.

2. Постановление Правительства Челябинской области от 19.12.2012 г. № 676-П "О Концепции промышленной политики Челябинской области на период до 2020 года" URL: http ://www.econom-chelreg.ru/zakonodatelstvosekrprom?article=2506 (Дата обращения: 24.05.2017)

3. Постановление Законодательного собрания Челябинской области от 26.03.2014 г. №1949 «Стратегия социально-экономического развития Челябинской области до 2020 года» URL: http://udg74.ru/sites/default/files/field_downloads/111/zakonodatelnoesobraniechelyabinskoyoblasti.pdf (Дата обращения: 22.05.2017).

4. Савицкая Г.В. Экономический анализ: Учебник. - 14-е изд., перераб.и доп. - М. : НИЦ ИНФРА-М, 2013.-694 с.

5. Отчет собрания акционеров ОАО «ЧЭМК» от 10.05.16 г. «Годовой отчет за 2015 финансовый год» URL: https://disclosure.1prime.ru/Portal/Default.aspx?emId=7447010227 (Дата обращения: 24.05.2017)

Журнал Арбитражный управляющий
Скачать ФинЭкАнализ
Программа для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Скачать ФинЭкАнализ
Провести Финансовый анализ Онлайн
Онлайн сервис для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Попробовать ФинЭкАнализ