Коэффициент покрытия задолженности

Определение

Коэффициент покрытия задолженности - рассчитывают делением текущих активов на краткосрочные обязательства (текущие пассивы). Исходные данные для расчета содержит бухгалтерский баланс компании.

Иногда Коэффициент покрытия задолженности используется как синоним коэффициента общей ликвидности. Однако в общем случае это разные коэффициенты и рассчитываются по разным формулам. Поскольку первый не использует в текущих обязательствах долгосрочные пассивы, которые присутствуют во втором.

Коэффициент покрытия задолженности рассчитывается в программе ФинЭкАнализ в блоке Анализ платежеспособности.

Коэффициент покрытия задолженности - что показывает

Коэффициент покрытия задолженности показывает способность компании погашать текущие (краткосрочные) обязательства за счёт только оборотных активов. Чем больше значение коэффициента, тем лучше платежеспособность предприятия. Этот показатель учитывает, что не все активы можно продать в срочном порядке.

Коэффициенты ликвидности представляют интерес как для руководства предприятия, так и для внешних субъектов анализа:

Коэффициент покрытия задолженности - формула

Общая формула расчета коэффициента

Формула расчета по группам активов и пассивов

Kпз = А1 + А2 + А3
П1 + П2

где

Формула расчета по данным нового бухгалтерского баланса

Kпз = стр.1200
стр.1500 - стр.1530 - стр.1540

Формула расчета по данным старого бухгалтерского баланса

Kпз = стр.290
стр.610 + стр.620 + стр.660

где стр.290, стр.610, стр.620, стр.660 - строки бухгалтерского баланса (форма №1)

Коэффициент покрытия задолженности - значение

Нормальным считается значение коэффициента 1.5 - 2.5, в зависимости от отрасли экономики. Значение ниже 1 говорит о высоком финансовом риске, - предприятие не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Значение более 3 свидетельствует о нерациональной структуре капитала.

Нормативные значения коэффициента по мнению разных авторов представлены в таблице 1.

Таблица 1. Коэффициент покрытия задолженности - нормативные значения

АвторВариант названия коэффициентаЧисленное значениеИсточник
Л.А. АдамайтисКоэффициент текущей ликвидности1,7-2,0[1, с. 67]
Н.В. Войтоловский, А.П. Калинина, И.И. МазуроваКоэффициент текущей ликвидности1,0-2,0[2, с. 416-418]
Л.Т. Гиляровская, Д.В. Лысенко, Д.А. ЕндовицкийКоэффициент текущей ликвидности (покрытия)1,0-2,0[3, с. 271-277]
Л.В. Донцова, Н.А. НикифороваКоэффициент текущей ликвидности> 1,5[4, с. 11-15]
В.В. Дроздов, Н.В. ДроздоваКоэффициент текущей ликвидности≥ 1,5[5, с. 183-184]
Н.Н. Илышева, С.И. КрыловКоэффициент текущей ликвидности≥ 2[6, с. 44-47]
В.В. Ковалев, Вит. В. КовалевКоэффициент текущей ликвидности> 2[7, с. 510-515]
Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. МаркарьянКоэффициент текущей ликвидности (покрытия)> 2[8, с. 388-394]
Н.С. ПласковаКоэффициент текущей ликвидности≥ 2[9, с. 213-214]
Т.А. ПожидаеваКоэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент покрытия)1,5-2,0[10, с. 46-47]
Н.Н. Селезнева, А.Ф. ИоноваКоэффициент текущей ликвидности (коэффициент покрытия)> 2[11, с. 358-360]
А.Д. ШереметКоэффициент текущей ликвидности (коэффициент общего покрытия краткосрочных обязательств)≥ 2[12, с. 245–247]
А.Д. Шеремет, Е.В. НегашевКоэффициент уточненной (текущей) ликвидности≥ 1[13, с. 162-165]

Средние статистические значения коэффициента по годам для предприятий РФ*

Размер выручкиЗначения по годам, отн. ед
20222021202020192018201720162015201420132012
Микропредприятия (выручка < 10 млн. руб.)1.1601.0870.9860.9781.0421.0570.9901.0641.0481.0850.939
Минипредприятия (10 млн. руб. ≤ выручка < 120 млн. руб.)1.3881.0881.1961.2041.1801.1391.1671.1401.1721.2141.138
Малые предприятия (120 млн. руб. ≤ выручка < 800 млн. руб.)1.4311.3711.3322.2731.2531.1901.1551.1641.1231.2071.212
Средние предприятия (800 млн. руб. ≤ выручка < 2 млрд. руб.)1.4431.4081.3011.2991.3061.2791.2131.2151.2531.1831.190
Крупные предприятия (выручка ≥ 2 млрд. руб.)1.3301.3191.3361.2901.3451.3041.3211.3641.3171.3471.386
Все организации1.3541.2491.2871.4141.2871.2441.2351.2611.2401.2691.280
* Значения таблицы рассчитаны на основании данных Росстата и ФНС (ГИР БО)

Средние численные значения показателя по видам деятельности: коэффициент покрытия задолженности по отраслям

Коэффициент покрытия задолженности - схема

Коэффициент покрытия задолженности

Синонимы

  • коэффициент текущей ликвидности
  • общий коэффициент покрытия
  • коэффициент общего покрытия
  • коэффициент обращения
  • коэффициент покрытия долга
  • коэффициент покрытия обязательств
  • коэффициент общего покрытия
  • коэффициент общего покрытия краткосрочных долгов
  • коэффициент общей ликвидности (иногда используется как синоним)

Используемые источники

  • [1] Адамайтис Л.А. Анализ финансовой отчетности. Практикум: учеб. пособие / Л.А. Адамайтис. — М.: КноРус, 2007. — 400 с.
  • [2] Экономический анализ: учеб. для бакалавров / под ред. Н.В. Войтоловского, А.П. Калининой, И.И. Мазуровой. — М.: Юрайт, 2013. — 548 с.
  • [3] Гиляровская Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник / Л.Т. Гиляровская, Д.В. Лысенко, Д.А. Ендовицкий. — М.: Велби, 2006. — 360с.
  • [4] Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: практикум / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. — М.: Дело и сервис, 2004. — 144 с.
  • [5] Дроздов В.В. Экономический анализ: практикум / В.В. Дроздов, Н.В. Дроздова. — СПб.: Питер, 2006. — 240 с.
  • [6] Илышева Н.Н. Анализ финансовой отчетности коммерческой организации: учеб. пособие / Н.Н. Илышева, С.И. Крылов. — М.: Юнити-Дана, 2006. — 240 с.
  • [7] Ковалев В.В. Анализ баланса, или как понимать баланс / В.В. Ковалев, Вит. В. Ковалев. — М.: Проспект, 2014. — 784 с.
  • [8] Маркарьян Э.А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: учеб. пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян. — М.: КноРус, 2010. — 536 с.
  • [9] Пласкова Н.С. Экономический анализ: учебник / Н.С. Пласкова. — 2-е издание, перераб., доп. — М.: Эскмо, 2009. — 704 с.
  • [10] Пожидаева Т.А. Анализ финансовой отчетности: учеб. пособие / Т.А. Пожидаева. — М.: КноРус, 2007. — 320 с.
  • [11] Селезнева Н.Н. Финансовый анализ: учеб. пособие / Н.Н. Селезнева, А.Ф. Ионова. — М.: Юнити-Дана, 2002. — 479 с.
  • [12] Шеремет А.Д. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учеб. пособие / А.Д. Шеремет. — 2-е изд., перераб. и доп. — М.: ИПБ-БИНФА, 2004. — 310 с.
  • [13] Шеремет А.Д. Методика финансового анализа / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. — М.: Инфра-М, 1999. — 208 с.

Еще найдено про коэффициент покрытия задолженности

  1. Оценка финансового положения негосударственных пенсионных фондов Коэффициент покрытия денежными средствами кредиторской задолженности 28974.5 9228.5 -19746.0 5 Коэффициент покрытия денежными средствами обязательств по договорам ОПС и НПО
  2. Ликвидность задолженности компаний новый инструментарий финансового анализа К лз ДЗ об О об 2 Коэффициент ликвидности задолженности показывает степень покрытия обязательств предприятия дебиторской задолженностью без учета сроков погашения задолженности
  3. Комплексный анализ финансовой устойчивости компании коэффициентный экспертный факторный и индикативный ДЗ КАП где ДЗ -сумма дебиторской задолженности компании КАП - капитал компании - валюта баланса уровень финансового левериджа У фл - ... Основные коэффициенты финансовой устойчивости второй группы покрытия включают следующие цена заемного капитала Цена ПК - это
  4. Анализ состояния и использования заемного привлеченного капитала на основе бухгалтерской финансовой отчетности ЗК крат ТМЗ Этот коэффициент характеризует долю краткосрочной задолженности в покрытие товарно-материальных запасов Соответственно этому показателю делаются выводы об
  5. Анализ финансового состояния в динамике Такое значение показателя дает основание предполагать что обязательства организации не могут быть покрыты его собственными средствами Рост показателя свидетельствует о незначительном увеличении финансовой независимости повышает гарантии погашения ... Оценка значения коэффициента концентрации заемного капитала подтверждает этот вывод Показатели характеризующие долю задолженности в источниках средств предприятия
  6. Коэффициент промежуточного покрытия Коэффициент промежуточного покрытия - формула Общая формула для расчета коэффициента K пп Краткосрочная дебиторская задолженность Краткосрочные финансовые
  7. Финансовый анализ деятельности малых предприятий Принято считать что нормальный уровень коэффициента абсолютной ликвидности должен быть 0.03 0.08 Коэффициент промежуточного покрытия быстрой ликвидности К ЛП показывает какую часть краткосрочной задолженности предприятие может погасить
  8. Реструктуризация задолженности Необходимо оценить текущую и будущую способность компании погашать долги и определить факторы которые привели к накоплению задолженности Пример Вычисление коэффициента покрытия процентов КПП - это показатель который позволяет оценить насколько прибыль
  9. Долгосрочная дебиторская задолженность Период оборачиваемости долгосрочной дебиторской задолженности в днях Этот показатель характеризует за сколько дней компания оборачивает свою долгосрочную дебиторскую задолженность ... Один из показателей который они могут использовать это коэффициент покрытия процентов Коэффициент покрытия процентов Чистая прибыль Проценты Проценты Например если у заемщика чистая
  10. Современные подходы к оценке платежеспособности хозяйствующих субъектов Исходя из проведенного анализа платежеспособности следует что анализируемая организация не испытывает недостатка чистого денежного потока для покрытия краткосрочных обязательств выручка растет опережающими темпами по сравнению с дебиторской задолженностью наблюдается снижение коэффициента
  11. Особенности экономического анализа лизинговых компании Резерв под обесценение дебиторской задолженности Чистые инвестиции в лизинг 5% Это значение должно коррелировать с уровнем просроченных свыше 60 ... Это значение должно коррелировать с уровнем просроченных свыше 60 дней контрактов Коэффициент уровня капитала Собственные средства Всего активов 10% Соотношение сбалансированности активов и пассивов Денежные средства Коэффициент покрытия долга Чистые инвестиции в лизинг Чистый долг 120% Коэффициент чистой валютной позиции Δ Активы
  12. Распределительные статьи баланса в анализе показателей ликвидности предприятия Скорее в этом смысле это объекты внеоборотных активов а потому они никоим образом не могут включаться в расчет коэффициентов ликвидности в качестве источника покрытия краткосрочной кредиторской задолженности Вместе с тем по статье могут
  13. Формирование скоринговой модели оценки кредитоспособности корпоративного заемщика Наличие систематической просрочки по кредитам и займам за последний финансовый год существенный объем просрочки по кредиторской задолженности 25% Стоп-фактор Итого 17 Опираясь на данные рассуждения удалим показатель Nl 0 из нашей ... Знаки при коэффициентах верно отражают предположения высказанные выше чем выше рентабельность продаж и качество менеджмента тем ниже ... EBITDA положительная кредитная история и финансовый рычаг коэффициент покрытия процентов незначим Выше при моделировании коэффициентов по методу Т Саати мы также предполагали что
  14. Актуальные вопросы и современный опыт анализа финансового состояния организаций - часть 4 Коэффициент покрытия дает общую оценку платежеспособности Он показывает сколько рублей финансовых ресурсов вложенных в оборотные активы ... В экономически развитых странах считается нормальным если он колеблется в пределах от 2 до 3 Коэффициент быстрой промежуточной ликвидности Кбл показывает какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно ... Кбл Дебиторская задолженность Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения Текущие обязательства 5 Коэффициент быстрой ликвидности рассчитывается по
  15. Методика анализа консолидирования денежного отчета о движении денежных средств Кредиторская задолженность и приравненные к ней обязательства 6 069 10418 Инвестированный капитал брутто 122 758 139 ... На основе этих показателей а также показателей денежных потоков представленных ранее рассчитаны коэффициенты табл 11 Таблица 11 Коэффициенты рассчитанные на основе показателей денежных потоков Показатель Предыдущий год ... Отчетный год Коэффициенты денежного покрытия Коэффициент денежного покрытия процентов 2.87 6.27 Коэффициент денежного обслуживания обязательств 0.07 0.16 Коэффициент долга
  16. Нормирование собственного оборотного капитала как важнейший инструмент обеспечения финансовой устойчивости аграрных предприятий Проведение в практику функционирования сельскохозяйственных предприятий именно этого принципа основывалось на необходимости соответствия источников покрытия оборотных активов характеру потребности в них Собственные финансовые ресурсы должны были обслуживать постоянную минимальную ... Влияние обеспеченности аграрных предприятий собственным оборотным капиталом на рыночные коэффициенты характеризующие финансовое состояние предприятий Воронежской области по непрерывно функционирующим в течение трех лет сельскохозяйственным ... Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности автономии маневренности плечо финансового рычага оборотного капитала активов собственного капитала продаж абсолютной промежуточной текущей
  17. Методика анализа консолидированного отчета о движении денежных средств Кредиторская задолженность и приравненные к ней обязательства 6 069 10 418 Инвестированный капитал брутто 122 758 ... На основе этих показателей а также показателей денежных потоков представленных ранее рассчитаны коэффициенты табл 11 Таблица 11 Коэффициенты рассчитанные на основе показателей денежных потоков Показатель Предыдущий год ... Отчетный год Коэффициенты денежного покрытия Коэффициент денежного покрытия процентов 2.87 6.27 Коэффициент денежного обслуживания обязательств 0.07 0.16 Коэффициент долга
  18. Финансовый анализ для арбитражного управляющего ПРИМЕР в основном формируются за счет запасов дебиторской задолженности Незначительную величину в составе оборотных средств составляют также НДС по приобретенным ценностям краткосрочные финансовые ... Так как платежеспособность зависит от покрытия обязательств организации его активами можно утверждать что вследствие того что обязательства организации снизились в ... ОАО Арсенал ПРИМЕР за проверяемый период с 31.12.2018 г по 31.12.2023 г установлено существенное ухудшение значений коэффициентов характеризующих платежеспособность на 31.12.2022 2 коэф в связи с чем можно сделать вывод о
  19. Оптимизация структуры бухгалтерского баланса как фактор повышения финансовой устойчивости организации Коэффициент задолженности по кредитам банков и займам 6.485 5.066 7.665 1.180 Анализ общего показателя ликвидности показал ... Данный коэффициент показал что нарушена граница покрытия безопасности для любого возможного снижения стоимости оборотных активов вызванного
  20. Источники заёмных средств Факторинг - это уступка факторинговой компании денежных требований по дебиторской задолженности за отгруженную продукцию с получением финансирования Это ускоряет оборачиваемость оборотных средств Предполжим что предприятие ... Для оценки эффективности использования заемного капитала рассчитываются и анализируются финансовые коэффициенты 1 Рентабельность собственного капитала ROE Формула ROE Чистая прибыль Собственный капитал 100% Пример Если ... Более высокое значение этого коэффициента обычно указывает на более эффективное использование активов для генерации выручки 3 Покрытие процентов Interest Coverage Ratio Формула Покрытие процентов Прибыль до уплаты процентов Обязательства по процентам
Журнал Арбитражный управляющий
Скачать ФинЭкАнализ
Программа для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Скачать ФинЭкАнализ
Провести Финансовый анализ Онлайн
Онлайн сервис для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Попробовать ФинЭкАнализ