Метод credit-men

Метод credit-men - это метод диагностики угрозы банкротства, разработанный Ж. Депаляном (Франция). Основывается на анализе пяти ключевых показателей:

  1. Коэффициент быстрой ликвидности — показывает, насколько предприятие готово покрыть краткосрочные обязательства за счет ликвидных активов.
  2. Коэффициент кредитоспособности — оценивает способность компании возвращать долги.
  3. Коэффициент иммобилизации собственного капитала — демонстрирует, как активно капитал компании вовлечен в долгосрочные инвестиции.
  4. Коэффициент оборачиваемости запасов — измеряет, как быстро запасы превращаются в выручку.
  5. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности — характеризует скорость возврата долгов контрагентами.

Каждый коэффициент имеет свое нормативное значение, которое зависит от отрасли и специфики бизнеса. Эти значения становятся отправной точкой для дальнейших расчетов.

Финансовая ситуация оценивается с помощью функции:

N = 25 R1 + 25 R2 + 10 R3 + 20 R4 + 20 R5, где

Ri — это отношение значения коэффициента изучаемого предприятия к его нормативному значению. Например:

Если коэффициент быстрой ликвидности равен 1,5, а нормативное значение — 2, то R1 = 1,5 / 2 = 0,75.

Взгляд на N: Что говорят цифры?

Результат функции N показывает состояние компании:

  • Если N = 100, финансовое положение нормальное.
  • Если N> 100, начинается тревога: компания теряет финансовую устойчивость.

Но не стоит забывать, что метод Credit-Men — это всего лишь инструмент. Его сила раскрывается в деталях: например, коэффициенты могут сигнализировать о скрытых угрозах, таких как неэффективное управление запасами или увеличивающаяся дебиторская задолженность.

Кейс: Магазин электроники «ТехноСфера»

Рассмотрим пример. Компания «ТехноСфера» занимается продажей электроники. Вот данные за последний год:

Коэффициент Значение Нормативное значение
Коэффициент быстрой ликвидности 1,2 2,0
Коэффициент кредитоспособности 0,6 1,0
Коэффициент иммобилизации капитала 0,8 0,7
Коэффициент оборачиваемости запасов 3 4
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности 5 6

Рассчитаем N:

N = 25 * (1,2 / 2) + 25 * (0,6 / 1) + 10 * (0,8 / 0,7) + 20 * (3 / 4) + 20 * (5 / 6)
N = 25 * 0,6 + 25 * 0,6 + 10 * 1,14 + 20 * 0,75 + 20 * 0,83 = 87

Полученное значение N свидетельствует, что финансовое состояние компании стабильное, однако требуется усилить контроль над ликвидностью и кредитоспособностью.

Что идет не так?

Однажды генеральный директор «ТехноСферы» решил рискнуть: он вложил большую часть капитала в новую линейку товаров. Это вызвало рост коэффициента иммобилизации до 1,2, а коэффициент оборачиваемости запасов снизился до 2. Пересчет N показал уже 115. Компания оказалась на грани финансового кризиса.

Эта ситуация напоминает героев, которые слишком сильно полагаются на одну суперсилу, забывая о других. Здесь важна стратегия, которая учитывает баланс всех показателей.

Лучшие практики: что делает Азия?

Юго-Восточная Азия славится гибкостью управления. Компании в Японии и Южной Корее активно используют аналогичные методы диагностики, но с акцентом на автоматизацию. Например, анализ коэффициентов проводится с помощью специализированного софта, который учитывает не только текущие значения, но и тренды. Такой подход позволяет предсказать ухудшение раньше, чем оно станет очевидным.

Еще одна особенность — контроль над дебиторской задолженностью. В Малайзии крупные корпорации внедряют системы, где возврат долгов становится частью корпоративной культуры. Это позволяет снижать R5 до идеальных значений, минимизируя риски.

Чек-лист для бизнеса

Чтобы не оказаться в финансовой ловушке, помните:

  • Регулярно пересчитывайте коэффициенты. Оптимальный интервал — раз в квартал.
  • Сравнивайте результаты с отраслевыми нормами и трендами.
  • Инвестируйте в автоматизацию анализа. Это сократит вероятность ошибок.
  • Уделяйте внимание дебиторской задолженности. Работайте с партнерами, чтобы минимизировать риски невозврата.

Метод Credit-Men — это ключ к пониманию здоровья бизнеса. С ним вы сможете не только предсказать угрозы, но и выстроить стратегию, которая превратит компанию в настоящего супергероя финансового рынка.

Синонимы

Метод Депаляна

Попробуйте программу ФинЭкАнализ для финансового анализа организации по данным бухгалтерской отчетности, доступной через ИНН

Еще найдено про метод credit-men

  1. Векторный метод прогнозирования вероятности банкротства предприятия Фулмера модель Спрингейта скоринговый метод Credit-Men Ж Депаляна формула Z-счет Лиса модель Таффлера и Тишоу модель Охе Вербаера модель
  2. Аналитические возможности консолидированной отчетности для характеристики финансовой устойчивости KN метод credit-men разработанный французским экономистом Ж Депаляном Согласно предложенному им методу результаты финансовохозяйственной деятельности предприятия
Скачать ФинЭкАнализ
Программа для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Скачать ФинЭкАнализ
Провести Финансовый анализ Онлайн
Онлайн сервис для проведения финансового анализа по данным бухгалтеской отчетности
Попробовать ФинЭкАнализ