Каталог: анализ эффективности использования заемных средств
Имитационное моделированиеМодель может помочь определить оптимальное соотношение собственного и заемного капитала для финансирования проекта Согласно исследованию консалтинговой компании Deloitte проведенному в 2023 году 70% ... Этот метод позволяет предприятиям оценить свою способность генерировать экономически выгодные средства и управлять денежными потоками в различных условиях Ключевые аспекты применения имитационного моделирования для прогнозирования ... Прогнозирование выручки и затрат Анализ влияния кредитных условий Оценка влияния макроэкономических факторов Моделирование различных сценариев развития бизнеса Оптимизация управления ... Рассмотрим пример использования имитационного моделирования для прогнозирования денежных потоков компании АгроТех занимающейся производством сельскохозяйственной техники Исходные данные ... Моделирование может выявить пороговые значения рыночной доли при которых происходит скачкообразное изменение эффективности бизнеса Синергетические эффекты Имитационное моделирование позволяет оценить комплексное влияние нескольких рыночных факторов которые могут
Финансовый леверидж как инструмент оценки риска формирования финансовой структуры капитала торгового предприятияОпределены особенности формирования результатов деятельности материальных и финансовых ресурсов в торговле которые следует учесть при использовании механизма финансового левериджа на предприятиях отрасли Предложена усовершенствованная модель расчёта нетто-результата эксплуатации инвестиций в ... Более детальный анализ показал что в составе текущих обязательств предприятий торговли преобладает кредиторская задолженность за товары работы ... В то время как обязательным условием оптимальности является соответствие определённому критерию и наличие различных вариантов соотношения финансовых ресурсов целевым для предприятия может быть принято как оптимальное соотношение собственных и заёмных средств так и иное сложившееся в отрасли в группе предприятий-аналогов на самом предприятии в предыдущие ... И А Бланка оптимальная структура капитала представляет собой такое соотношение использования собственных и заемныхсредств при котором обеспечивается наиболее эффективная пропорциональность между коэффициентом финансовой рентабельности и коэффициентом финансовой
Оптимизация структуры капитала организации с использованием метода минимизации его средневзвешенной ценыОграничения модели которые отражают необходимые условия эффективного привлечения финансовых ресурсов представлены системой неравенств где D - величина заемныхсредств организации д.е ... На втором этапе реализации модели компьютерная программа рассчитывает оптимальные прогнозные доли элементов собственного и заемного капиталов минимизирующие их прогнозную средневзвешенную цену в случае реализации инвестиционного проекта прогнозную средневзвешенную цену ... И если собственники не изымают своих средств из организации чтобы вложить их в другие активы с сопоставимым уровнем риска то показатель ... Представляется что использование приведенной модели позволит адаптировать классические теории средневзвешенной цены капитала и агентских издержек к практике ... Эмпирический анализ российских компаний корпоративные финансовые решения на развивающихся рынках капитала монография I под ред Ивашковской
Исследование методик прогнозирования вероятности и выявления признаков преднамеренного банкротства организацииА.В Потапчук моментальное и стремительное ухудшение двух или более коэффициентов может иметь место как при совершении умышленных действий направленных на преднамеренность банкротства так и при непреднамеренном банкротстве в результате неэффективной хозяйственной деятельности при возникновении форс-мажорных обстоятельств например мирового финансового кризиса 2 8 11 27-29 ... Н.Г Набеева Подобная ситуация может быть результатом анализа показателей бухгалтерской отчетности которая содержит искаженную учетную информацию либо результатом заранее продуманного менеджмента направленного ... При этом нормативное значение показателя текущей ликвидности взятое из мировой учетно-аналитической практики неадекватно реальной ситуации на отечественных предприятиях большинство из которых работает со значительным дефицитом собственных оборотных средств В балансах большинства российских предприятий долгосрочные заемные источники либо полностью отсутствуют либо их величина ... По мнению И.В Вержбицкой ставить знак равенства между такими сделками и признаками преднамеренного банкротства без рассмотрения варианта использования полученных от реализации денежных средств который имел место быть и без доказательства наличия возможности
Планирование прибылиПривлечение заемныхсредств для модернизации производства или расширения бизнеса требует выплаты процентов что уменьшает прибыль в ... Повышение эффективности деятельности Тщательное планирование прибыли помогает выявить резервы для роста доходов и сокращения расходов Например ... Например анализ структуры себестоимости может показать что затраты на определенные виды сырья или энергоресурсы слишком высоки ... Прибыль отражает абсолютный финансовый результат в денежном выражении а рентабельность - относительный показатель доходности характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования ресурсов При планировании необходимо учитывать их тесную взаимосвязь Чем выше прибыль при заданном уровне
Пути формирования оптимальной структуры капитала сельскохозяйственного предприятияЗатем определяют возможный объем собственных ресурсов которых в большинстве случаев недостаточно что не всегда выгодно поэтому предприятия прибегают к привлечению заемныхсредств Таким образом рождаются доли собственного и заемного капитала предприятия в общей его сумме У ... Между верхней и нижней строкой матрицы находятся экономические показатели которые являются оптимальные по структуре капитала и обеспечивают наиболее высокие показатели экономической эффективности его использования Если полученные оценочные показатели не устраивают финансового менеджера он может выбрать и ... Если полученные оценочные показатели не устраивают финансового менеджера он может выбрать и оценить другой вариант но следует помнить что все оптимальные варианты расположены в пределах 40-55 % доли заемного капитала Проведение многовариантных расчетов с использованием механизма финансового левериджа позволяет определить оптимальную структуру капитала ... Мельник - М ЮНИТИ-ДАНА 2013 - 471 с 5 Анализ финансовой отчетности учебное пособие Под общ ред В.И Бариленко - 4-е изд перераб -
Материально-производственные запасы как значимый объект учета и анализаИнфляция неплатежи и другие кризисные явления вынуждают экономические субъекты изменять свою политику по отношению к производственным запасам искать новые источники пополнения изучать проблему эффективности их использования Поэтому для организаций все возможные способы рационального расходования средств одним из которых ... Материально-производственные запасы - это активы которые используются в качестве сырья материалов и т п при производстве продукции предназначенной для продажи выполнения работ оказания услуг либо приобретаемые непосредственно для перепродажи а также используемые для управленческих нужд организации 7 с 96 В бухгалтерском ... Актуальность вопроса учета и анализа материально-производственных запасов обусловлено тем фактом что данный актив присутствует на предприятиях и организациях различных ... Фактическими затратами на приобретение материально-производственных запасов являются суммы уплачиваемые организациям за информационные и консультационные услуги связанные с приобретением материально-производственных запасов суммы уплачиваемые в соответствии с договором поставщику вознаграждения уплачиваемые посреднической организации через которую приобретены материально-производственные запасы таможенные пошлины и иные платежи невозмещаемые налоги уплачиваемые в связи с приобретением единицы материально-производственных запасов и т д Исключения которые не включаются в фактическую стоимость проценты по кредитам и заемнымсредствам перед поставщиками даже если они привлечены для покупки данных МПЗ затраты на содержание
Финансовый анализ предприятия - часть 2Долгосрочные кредиты и заемныесредства П4 - постоянные пассивы Статьи раздела IV баланса Капитал и резервы При определении ... Сопоставление ликвидных средств и обязательств позволяет вычислить показатели текущей ликвидности которые свидетельствуют о платежеспособности или неплатежеспособности - ... После анализа ликвидности баланса необходимо произвести оценку относительных показателей ликвидности и платежеспособности Для качественной оценки платежеспособности ... Превышение оборотных средств над краткосрочными обязательствами более чем в два раза считается нежелательным поскольку это свидетельствует о нерациональном вложении средств предприятия и их неэффективном использовании Коэффициент критической срочной ликвидности свидетельствует о способности предприятия погасить краткосрочную задолженность за счет
Структура инвестицийСтруктура инвестиций - это состав инвестиций по видам и направлениям использования а также их доля в общем объеме капиталовложений Структура инвестиций представляет собой распределение общей ... Она показывает долю каждого вида инвестиций в их общем объеме Анализ структуры необходим для определения приоритетов инвестиционной деятельности Анализ инвестиционной привлекательности предприятия производится в программе ... Они направлены на модернизацию и повышение эффективности основных средств финансовые - вложения вложения в ценные бумаги банковские депозиты паевые инвестиционные фонды и другие ... Например в структуре инвестиций в основной капитал компании за год 30% составили бюджетные инвестиции из федерального бюджета государственные 50% - собственные средства компании частные 10% - заемныесредства российских банков частные 10% - прямые иностранные инвестиции из стран ЕС иностранные Такая ... Как определить эффективную структуру инвестиций Эффективная структура инвестиций зависит от целей компании её финансовой политики и склонности
Роль финансово-кредитных инструментов в оптимизации аграрной политикиФинансово-кредитными инструментами могут выступать различные внеоборотные и оборотные активы финансовые инвестиционные заемные и другие виды аналогичных ресурсов с учетом их дисконтирования либо наращения прибыль цены налоги ... Таким образом из восьми вариантов возможного изменения конъюнктуры на сельскохозяйственных виноградарских рынках проведем анализ пяти значимых для покупателя опциона ДЗИВ и продавца виноградарского хозяйства возможных изменений рыночной конъюнктуры ... Проведенный анализ позволяет прийти к следующим выводам определяющим эффективность опционов call Эффективность фьючерсных сделок в нашем примере опциона на покупку партии винограда заключается ... ДЗИВ достаточно располагать не всей суммой средств на покупку опциона Ц в 0 15 000 руб т а 1 3 стоимости ... Следует отметить что заключение опционов на покупку call в рамках агрохолдинга имеет положительный эффект и для другого участника агрохолдинга виноградарского хозяйства поставщика продукции поставщик до фактической поставки продукции получает своего рода покупательский аванс опцион от покупателя ДЗИВ в размере 33.3% стоимости продукции который может быть использован при закладке новых сортов саженцев винограда и на другие цели сумма покупательского аванса опциона
Понятие сущность и значение финансовых результатов предприятияВыбрав первый вариант стратегии можно кроме того достичь ускорения оборачиваемости денежных средств собственного оборотного капитала По второму варианту возможно замораживание собственного капитала на какое-то время в ... По второму варианту возможно замораживание собственного капитала на какое-то время в результате может возникнуть необходимость привлечения заемного капитала что потребует дополнительных финансовых затрат на уплату процентов за предоставляемые кредиты ссуды Прибыль ... Балабанов И.Т Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта М Финансы и статистика 2009 243 с 2 Курилова ... А.А Курилов К.Ю Хеджирование валютных и товарных рисков с использованием опционов предприятиями автомобильной промышленности Аудит и финансовый анализ 2011 № 2 С 132-137 3 ... Индикаторы оценки эффективности организации Балтийский гуманитарный журнал 2014 № 2 С 57-61 7 Курилов К.Ю Курилова А.А
Анализ дебиторском задолженности коммерческой организацииКредитная политика в отношении дебиторов должна состоять из общих направлений по которым будут приниматься решения по выбору надежных заемщиков объемов и сроков коммерческих кредитов Использование коммерческого кредита продавцом требует у него наличия достаточного резервного капитала на тот случай если ... Кредитная политика является тем инструментом с помощью которого можно эффективно управлять денежными потоками Первым шагом к созданию кредитной политики является анализ оборачиваемости дебиторской задолженности ... Длительный финансовый цикл может привести к недостатку денежных средств и в свою очередь к необходимости привлечения заемныхсредств в виде банковского кредита Такая ситуация провоцирует возникновение дополнительных издержек в виде процентных
Анализ взаимосвязи финансового результата и обеспеченности собственными оборотными средствамиКроме этого они могут формироваться и за счет заемныхсредств Рассмотрим как будет меняться прибыль при изменении К при увеличении К т.е переходе ... III получаем увеличение прибыли за счет использования ранее приобретенных по более низким ценам запасов или за счет более эффективногоиспользования текущих собственных оборотных средств или за счет и того и другого одновременно Общий ... В связи с этим при финансовой оценке предприятий и проведении исследований в области разработки нормативов обеспеченности собственными оборотными средствами запасов и затрат для отдельных групп предприятий особое значение имеет оценка текущей и перспективной ... Аналитичесие методики финансового анализа Скачать программу финансового аназиза Финансовый анализ Онлайн
Интегральная оценка политики управления оборотными средствами предприятия ЖКХРабота Е.А Быковой 13 посвящена анализу различных форм кредитования предприятий в том числе и предприятий жилищно-коммунального хозяйства Автор дает оценку ... Работа Е.А Быковой 13 посвящена анализу различных форм кредитования предприятий в том числе и предприятий жилищно-коммунального хозяйства Автор дает оценку форм кредитования на пополнение оборотных средств предприятий и особенностей управления данными активами М.В Гребень говорит в целом об особенностях формирования ... М.В Гребень говорит в целом об особенностях формирования оборотных средств предприятий данной сферы экономики источниках их формирования и показателях эффективностииспользования 14 В работе Е.И Данилиной 15 отражены механизм управления оборотными средствами его особенности ... СК А 0.5 0.9 Коэффициент соотношения заемных и собственных средств К соотн ОБ ТО ДО СК 0.5 1.0 Коэффициент маневренности К
Индекс постоянного активаЕсли индекс постоянного актива слишком высок это может указывать на недостаток заемного капитала что ограничивает возможности для роста и развития Низкая ликвидность Высокая доля внеоборотных активов ... Таким образом индекс постоянного актива является ключевым показателем для оценки финансового состояния предприятия который помогает анализировать его устойчивость и эффективностьиспользования собственных средств Синонимы Коэффициент постоянного актива Попробуйте программу ФинЭкАнализ
Политика управления инновационными инвестициямиКроме того существуют различные программы государственной поддержки инноваций такие как гранты и субсидии Использование этих инструментов может помочь компании получить доступ к новым технологиям и знаниям что в ... Экономическое развитие и инновационная деятельность предусматривает финансирование проектов связанных с развитием альтернативных источников энергии энергоэффективности и других технологий способствующих снижению выбросов парниковых газов В соответствии с докладом Международного агентства ... Далее финансовая политика предприятия инвестиционная политика предприятия политика управления прибылью маркетинговая политика предприятия политика привлечения банковского кредита политика управления внеоборотными активами политика управления денежными активами политика управления финансовыми инвестициями политика управления финансовыми рисками политика формирования собственных финансовых ресурсов политика антикризисного финансового управления политика привлечения заемныхсредств эмиссионная политика предприятия Попробуйте программу ФинЭкАнализ для финансового анализа организации по данным бухгалтерской
Портфельный подход к управлению активамиЭкономические выгоды - это возможность активов в будущем прямо или косвенно способствовать поступлению денежных средств в организацию Возможность актива принести будущие экономические выгоды появляется в случае если он может ... К положениям образования активов можно отнести следующие аспекты учет перспектив на развитие соответствие объема и структуры формируемых активов объемам и процессам разработки производства реализации производимой продукции товаров работ услуг и управления деятельностью оптимизация затрат на формирование активов для целей эффективностииспользования активов обеспечение ускорения оборачиваемости активов окупаемости в процессах деятельности выявление таких видов активов которые ... Немаловажным этапом в формировании является анализ способов финансирования Источниками формирования активов являются собственный капитал -собственные источники формирования и обязательства - ... Источниками формирования активов являются собственный капитал -собственные источники формирования и обязательства - заемные источники формирования И те и другие составляют пассив бухгалтерского баланса Пассивы располагаются в противоположной ... Необходимо организовать эффективное управление этими бизнес-процессами учитывая зависимости и связи между ними чтобы повысить эффективность управления активами
Оценка капитализируемой стоимости бизнес-процессов в анализе сделки по объединению бизнесаEVA позволяет сформировать мнение лишь о динамике абсолютной экономической эффективности 5 5 Барпленко В.И Бердников В.В Булыга Р.П и др Основы бизнес-анализа под ред ... EVA может быть использован для оценки монетарных активов и обязательств необходимых для информационного обеспечения системы входа в бизнес-модель ... Когда совет директоров компании решает ввести новую дивидендную политику выкупить акции или изменить соотношение заемного и собственного капитала то это в действительности влияет на весь процесс капиталовложений 3 с ... Расчеты по таким договорам могут осуществляться денежными средствами на нетто-основе то есть опцион предусматривает что стороны сравнят справедливую стоимость акции подлежащих поставке
Межбанковский кредитМежбанковский рынок предоставляет банкам возможность эффективногоиспользования своих ресурсов улучшения ликвидности и снижения рисков Он также способствует формированию процентных ставок ... Она является ключевым индикатором стоимости заемныхсредств для банков и может быть использована для определения общего уровня процентных ставок в экономике Ключевая ставка Центрального Банка Это ставка ... ММБ которая служит важным показателем для определения ставок по рублевым межбанковским кредитам Анализ показателей ставок межбанковского кредитного рынка позволяет банкам и другим участникам рынка оценивать изменения в ... Банки анализируют финансовое состояние заемщика оценивая его способность погасить заемные обязательства Финансовая устойчивость может быть измерена с помощью таких показателей как общий актив собственный ... Формулы для расчета некоторых показателей финансовой устойчивости Коэффициент обеспеченности собственными средствами Собственный капитал Общий актив Коэффициент текущей ликвидности Текущие активы Текущие обязательства Рентабельность активов Чистая
Что предпринять для снижения затрат на обслуживание кредитовЕсли речь идет о холдинге в состав которого входит несколько юридических лиц сэкономить на стоимости заемныхсредств в частности на овердрафтах можно так Все расчетные счета дочек открываются в одном ... Косарев начальник отдела системного анализа и управления рисками ОАО ММК о возможных потерях на курсовых разницах Допустим компания привлекла ... В нашем случае эффективный способ снизить стоимость заимствований это банковские аккредитивы с постфинансированием или отсрочкой платежа Мы используем ... Фактически использование документарных форм расчета было выгоднее где-то на 20 процентов Кроме того для нас в