Анализ финансового состояния в динамикеИТОГО по разделу 3 1300 829 335 860 335 871 733 1 498 360 620 494 886 844 57 509 4Долгосрочные пассивы 4.1 Заемные средства 1410 4.2 Прочие заемные средства 1420 . 1450 20 170 ... ИТОГО по разделу 4 1400 20 170 20 170 20 170 20 933 20 933 20 933 763 5 Краткосрочные пассивы 5.1 Займы и кредиты 1510 785 754 289 370 289 370 -785 754 ... Л2 ликвидности показывает какая частькраткосрочных обязательств может быть погашена немедленно и рассчитывается как отношение наиболее ликвидных оборотных активов
Политика управления оборотным капиталом в холдингеДля этого рационально финансирование оборотных активов с использованием компромиссной стратегии согласно которой долгосрочные источники устанавливаются в размере покрывающем системную часть оборотных активов и половину прогнозного значения варьируемой ... Оставшаяся варьируемая часть оборотных активов финансируется за счет 2.4 млрд руб краткосрочных источников Использование комбинации заемных источников
Анализ структуры денежного капитала хозяйствующего субъекта проблемы формирования и пути оптимизации на примере АО Уралхиммаш Уралхиммашу целесообразно рассматривать следующие наращивание собственных средств путем увеличения уставного капитала прибыли и фондов реструктуризацию обязательств из краткосрочных в долгосрочные соблюдение целевого использования средств минимизацию стоимости денежного капитала и т.д Наращивая собственные ... Наращивая собственные средства и планируя привлечение кредитных ресурсов необходимо стремиться к обеспечению оптимальной структуры денежного капитала промышленного предприятия сохраняя примерно равную пропорцию между собственными и заемными средствами 4 При этом необходимо контролировать чтобы стоимость привлекаемых кредитов и займов не превышала рентабельность собственного ... В части финансирования внеоборотных активов и инвестиционных проектов целесообразно рассматривать альтернативные варианты а именно лизинговое финансирование
Анализ структуры денежного капитала хозяйствующего субъекта проблемы формирования и пути оптимизации на примере АО Уралхиммаш Уралхиммашу целесообразно рассматривать следующие наращивание собственных средств путем увеличения уставного капитала прибыли и фондов реструктуризацию обязательств из краткосрочных в долгосрочные соблюдение целевого использования средств минимизацию стоимости денежного капитала и т.д Наращивая собственные ... Наращивая собственные средства и планируя привлечение кредитных ресурсов необходимо стремиться к обеспечению оптимальной структуры денежного капитала промышленного предприятия сохраняя примерно равную пропорцию между собственными и заемными средствами 4 При этом необходимо контролировать чтобы стоимость привлекаемых кредитов и займов не превышала рентабельность собственного ... В части финансирования внеоборотных активов и инвестиционных проектов целесообразно рассматривать альтернативные варианты а именно лизинговое финансирование
Негосударственные источники финансирования расширенного воспроизводства в агропромышленном комплексеНапример в 2013 г на возмещение части процентной ставки по кредитам и займам было выделено 71 480.7 млн руб в том числе по краткосрочнымкредитам - 23 368.8 млн руб 32.7% по инвестиционным кредитам - 48 111.9 млн ... Таблица 2 Источники и направления долгосрочных инвестиций на предприятиях АПК Тюменской области в 2007-2013 гг тыс руб Показатель 2007 2008
Оценка влияния факторов на формирование цены кредитаЧто касается применения рискового подхода по отношению к частным заемщикам то его можно назвать инновационным Банки крайне редко используют его при определении цены ... В ходе исследования было выявлено что банки действительно используют performance pricing в кредитовании и в рамках данного подхода чаще применяется практика снижения процентных ставок поскольку выдавая ссуду банки склонны перестраховываться назначая заемщику более высокую цену кредита несмотря на вполне удовлетворительную оценку его кредитоспособности Статья У Эделберга Edelberg 2006 посвящена изучению того как концепция рискового ценообразования повлияла на ... Roberts 2004 была изучена связь между спредом по корпоративным ссудам и сроком кредитования Авторы выдвинули и ... DealScan эмпирически протестировали следующие предположения получают ли кредиторы дополнительную компенсацию за предоставление кредитов на более длительный срок гипотеза компромисса или снижают уровень риска вынуждая более рисковых заемщиков довольствоваться краткосрочными ссудами гипотеза кредитного качества Методология данного исследования подразумевала использование мощного математического аппарата Сначала проводился ... LIBOR Регрессорами выступали индикатор своевременного признания убытков резерв для покрытия сомнительных долгов долгосрочный долговой рейтинг срок кредитного договора индикатор бухгалтерского консерватизма заемщика индикатор банковского риска наличие связанных
Анализ финансовой отчетности Практический анализ на основе бухгалтерской финансовой отчетностиОно практически не нуждается в краткосрочномкредитовании Собственные средства и приравненные к ним долгосрочные заемные средства полностью покрывают запасы и ... R 51699 42196 Себестоимость реализованной продукции переменные затраты VC 36509 27042 Маржинальный оход СМ R - VС ... IL 4 - Доходы от участия в других организациях OIC 1 - - Прочие операционные доходы OIC 2 - -
Финансовая устойчивость организаций оборонно-промышленного комплекса с длительным производственным цикломДЗД КО КЗД. 13 В этом случае денежных средств краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности достаточно чтобы покрыть краткосрочныекредиты и кредиторскую задолженность Неустойчивый характер финансовой устойчивости ДН ДЗД КЗД. 14 Денежных средств краткосрочных финансовых вложений ... ДО КО КЗД. 15 Денежные средства краткосрочные финансовые вложения и дебиторская задолженность организации не покрывают всей суммы кредиторской задолженности долгосрочных заемных средств и краткосрочныхкредитов банка Это условие аналогично условию кризисного состояния организации сформулированному ... Левые части этих неравенств представляют собой имеющиеся на различных счетах денежные средства а также планируемые к
Комплексный анализ финансовой устойчивости компании коэффициентный экспертный факторный и индикативныйПри формировании интегрального критерия следует учитывать следующее условие кредиторы поставщики сырья материалов кредитные организации отдают предпочтение предприятиям с высокой долей собственного капитала с большей финансовой автономностью Соответственно ... К обесп сос К фу 1 4 где К авт - коэффициент автономии Ман СК - коэффициент маневренности собственного капитала К ... Экспертами выбирается совокупность частных критериев характеризующих различные аспекты финансовой устойчивости Такими критериями могут быть Коэффициент оборачиваемости запасов X ... X 1н 3 Коэффициент покрытия краткосрочных пассивов оборотными активами X 2 - отношение оборотных средств к краткосрочным пассивам X 2 ... ПК - привлеченный капитал т.е сумма долгосрочных и краткосрочных обязательств компании Значение коэффициента X 3 показывает сколько рублей собственного капитала приходится
Оборотные средства и финансовое состояние предприятийВ отдельных случаях все это называют заемными средствами а в других случаях например в балансе предприятия долгосрочными и краткосрочными обязательствами При анализе при определении финансовой структуры капитала предприятия все пассивы баланса Кредиты и займы Кредиторская задолженность Прочие Итого Стратегия № 1 65-75 15-10 16-10 4-5 100 Стратегия № 2
Оптимизация структуры бухгалтерского баланса как фактор повышения финансовой устойчивости организацииДолгосрочныекредиты и займы 29617 31898 66564 36947 2 Долгосрочные активы 48060 70740 256 854 208794 ... Мобильные финансовые активы - это высоколиквидные активы денежные средства и легко реализуемые краткосрочные финансовые вложения Немобильные финансовые активы включают в себя долгосрочные финансовые вложения все виды дебиторской ... Снижение коэффициента текущей задолженности и рост коэффициента устойчивого финансирования на 0.009 пункта соответственно показывает уменьшение части активов сформированных за счет заемных ресурсов краткосрочного характера и росте их долгосрочных источников заимствования
Анализ эффективности использования заемных средств на предприятииДоля краткосрочных средств в заемном капитале % 62.2 59.5 55.3 88.9 2 Показатели использования заемных средств ... Длительность оборота кредиторской задолженности дней 289 277 271 93.8 Рентабельность заемных средств % 10.8 14.6 13.9 128.7 ... Значительная часть заемных средств организации представлена кредиторской задолженностью свыше 50% В динамике наблюдается возрастание доли долгосрочных
О соотношении и алгоритмах расчета показателей собственного оборотного капитала и чистого оборотного капиталаПоэтому размер собственного капитала вложенного в оборотные активы и размер чистых оборотных активов практически не совпадают за исключением классического варианта когда заемные средства долгосрочного характера вложены во внеоборотные активы а краткосрочного характера только в оборотные активы 4 Доля ... Коэффициент обеспеченности собственным оборотным капиталом показывает какая часть оборотных активов сформирована за счет собственного капитала Это индикатор финансовой устойчивости организации а не ... При высокой доле собственного капитала в оборотных активах организация может испытывать финансовые проблемы если в ближайшей перспективе ей предстоит погасить значительную сумму долгосрочныхкредитов займов и задолженности по лизингу Этот показатель не коррелирует с коэффициентом текущей ликвидности 6
Денежно-кредитная политика основные режимы и трансмиссионный механизмВ частности в течение двух недель меняются ставки сроком более одного дня в течение месяца доходность ... Изменения ставок на 1 п п приводят в течение 2 4 месяцев к изменениям ставок краткосрочныхкредитов на 1 п п в течение 7 9
Реструктуризации долга российскими металлургическими компаниями в кризис 2008 годаСредневзвешенная ставка по кредитному портфелю % 13 11 11 10 9 5 5 Итого разница 21 790 409 ... В то же время большая часть проигрыша покрывается за счет выгод от продления срока выплаты основного долга Так общая плата ... Первый охватывал июльские соглашения 2009 года касающиеся рефинансирования краткосрочныхкредитов на общую сумму в 2.6 млрд долл взятую на покупку якутских угольных активов ... ТМК достижение долгосрочной финансовой устойчивости Русал временно изменял ковенанты по кредиту и конвертировал часть долга в акции