Разработка моделей прогнозирования банкротства российских предприятий для отраслей строительства и сельского хозяйстваПри обработке также учитывались простейшие балансовые соотношения для отсева некорректной бухгалтерской отчетности что в результате привело к отсеву более чем ... Показатели характеризующие эффективность рентабельность деятельности предприятия рентабельность продаж валовая рентабельность затрат рентабельность затрат доходность собственного капитала ROE доходность активов ROA 5 Показатели помимо ... Эффективная ставка налога на прибыль X6 -4.48Е-01 2.74Е-01 -1.63Е 00 1.02Е-01 Показатель отношения дебиторской задолженности к совокупным активам X7 ... Аналогично формуле 2 для сельского хозяйства возможно записать краткую формулу для определения вероятности наступления несостоятельности банкротства
Оценка эффективности использования финансовых ресурсов организаций аграрного сектора регионаВ таком случае для расчета среднегодовых балансовых показателей следует использовать формулу средней арифметической 1 2 4 В таблице 2 представлены расчеты показателей оборачиваемости капитала и ... Рентабельность всего капитала рассчитывается делением прибыли от реализации на среднегодовой итог баланса Он показывает сколько денежных единиц потребовалось предприятию для получения одной денежной единицы прибыли независимо ... Рентабельность продаж рассчитывается посредством деления валовойприбыли на объем реализованной продукции В 2011 г этот показатель самым высоким оказался в
Финансовые коэффициенты при финансовом оздоровлении и банкротствеЗдесь нет четких указаний на строки баланса используемые в расчете и эта позиция вполне обоснована Дело в том что критерии сопоставимости ... Поэтому выбор методики и конкретной формулы расчета показателей является прерогативой арбитражного управляющего Степень платежеспособности по текущим обязательствам представляет собой отношение ... ФСФО среднемесячная выручка определяется из валовой выручки полученной как в денежной форме так и в форме взаимозачетов без вычета НДС ... Коэффициенты характеризующие деловую активность представлены двумя наиболее популярными показателями рентабельность активов отношение прибыли к активам норма чистой прибыли отношение чистой прибыли к выручке - нетто Можно сказать
Оценка незавершенного производства в растениеводстве по справедливой стоимостиКак отмечает В.Я Соколов справедливая стоимость - это то что стоит предмет на момент составления баланса 10 с 25 Христиан Янце развивая идеи теории предельной полезности связывает справедливую стоимость и ... Справедливая стоимость всего объема продукции данного вида рассчитывается по формуле С ВТП С ТП Q 16 где С ВТП - справедливая стоимость всей товарной ... Q - объем валовый сбор данного вида сельскохозяйственной продукции ц 13 с.20 Е.А Шляпникова и А.В Владимирова в ... В данной модели рыночная стоимость представлена в дезагрегированном виде по элементам затрат и прибыли что демонстрирует с одной стороны ее связь со второй затратной моделью а с другой стороны ее практическую невостребованность обусловленную сложностью расчетов прогнозируемой прибыли которая зависит от стадии технологического процесса и следовательно уровня затрат Границы применения второй затратной
Оценка стоимости машиностроительного предприятия методом экономической добавленной стоимостиДанные факторы называют формульными так как определяются из показателей экономической добавленной стоимости Факторы второго уровня выделяют в две ... Себестоимость продаж 964 202.0 1 360 249.0 1 342 931.0 1 553 833.0 Валоваяприбыль 200 351.0 251 267.0 239 185.0 181 191.0 Прибыль убыток от продаж 200 ... EVA по бухгалтерскому балансу ООО Локомотив Показатели по бухгалтерскому балансу тыс руб 2010 г 2011 г 2012 г
Методологические подходы к оценке кредитоспособности геологоразведочных организаций - корпоративных эмитентовВ рамках структурного анализа активов и пассивов эмитента рассматриваются основные статьи пассивов и активов а также динамика отдельных статей баланса и общие тенденции развития Для оценки рентабельности эмитента рассчитываются коэффициенты рентабельности активов Чистая прибыль ... Среднегодовой капитал а также маржа валовойВаловаяприбыль Выручка операционной Прибыль убыток от продаж Выручка и чистой Чистая прибыль Выручка ... М.В Разработка формулы вероятности банкротства компании на базе показателей бухгалтерской отчетности Оперативное управление и стратегический менеджмент в
Финансово-экономический инструментарий выявления признаков объективного банкротстваПри использовании экспресс-подхода необходимо учитывать что могут быть некорректно определены стоимость имущества из-за того что использована балансовая бухгалтерская оценка стоимости имущества при оценке реальной рыночной стоимости не полностью учтены влияющие на нее факторы неправильно выбран метод оценки размер обязательств может быть завышен или занижен в балансе В связи с этим важнейшей составной частью реализации формального экспресс-подхода является оценка полноты учета ... Наиболее востребованными среди этих показателей могут быть прибыль убыток выручка размер активов соотношение заемных и собственных средств а также более сложные показатели такие как сумма прибыли до вычета процентов за кредит и налогов и амортизации EBITDA экономическая добавленная стоимость EVA ... MVA и пр 42 43 обобщенная интегральная оценка результатов деятельности компании на основе результирующих валовых стоимостных и относительных коэффициентов в динамике не менее чем за три года до подачи ... Наиболее значимым для практики обобщающим предыдущие формулировки является п 9 Постановления № 53 который разъясняет если руководитель должника докажет что само
Вариативное изменение стоимости основных производственных фондов и качественные оценки на основе модифицированного метода анализа иерархийПерсонал ущерб наносимый персоналом на наш взгляд следует определять по формуле УП У1 У2 У3 n У4 У5 где У1 ущерб от снижения производительности труда ... Следовательно снижение валовой выручки для Ивэнерго исходя из тарифной проекции за 2013 г составило бы 2629391 - ... Уровень и динамика роста тарифов остается на прежнем высоком уровне что позволит получить дополнительную прибыль и разумеется благоприятным образом скажется на стоимости фондов компании В таких условиях даже потенциальная ... Ивэнерго измеряемая как потенциальный накопленный доход может реально вырасти только при балансе инновационной активности и умеренного разумного роста тарифов на передачу и сбыт электроэнергии Литература 1
Аналитические аспекты управления собственным капиталом организацииСебестоимость имеет также положительный пророс в среднем на 15-20% и достигла в 2018 г 976246 тыс руб Валоваяприбыль как и выручка немного снизилась в 2017 г на 200727 тыс руб при ... Чистая прибыль ОАО Кавказ увеличилась с 630120 тыс руб в 2016 г до 779081 тыс руб ... Осуществим расчет рентабельности собственного капитала по формуле Дюпона 11 с 157 на основе результатов деятельности Общества табл 2 Таблица 2 Показатели ... Кавказ в своей деятельности учитывать баланс заемного и собственного капитала При значительном увеличении заемных средств может произойти обратная ситуации которая
Нематериальные активы и другие критерии при инвестировании в IT-проектСкорее всего нематериальные активы и инвестиции в долгосрочные активы переведены в низколиквидные статьи баланса для более выгодной налоговой базы В рамках данной работы необходимы подробные данные по нематериальным ... Условием применения метода является наличие информации позволяющей определить ожидаемую величину выручки валового операционного дохода которая образуется благодаря использованию в данном производстве оцениваемого объекта интеллектуальной собственности Приведенную ... Приведенную формулу можно адаптировать к оценке нематериальных активов для инвестирования в предприятие V K ROYL Kp ... Следовательно необходимо использовать показатель экономического результата включающий долю нематериальных активов в прибыли Таким образом выбран показатель доли нематериальных активов в чистой прибыли Данный метод подразумевает что
Динамический подход к анализу платежеспособности предприятияСчитается что данные балансового отчета являются статическими поскольку связаны с одной точкой на временной оси кроме того данные ... F-распределения со степенями свободы v1 и v2 вычисленными на основе числа выборок и числа элементов в двух выборок v 1 r-1 1 v 2 n 1 n 2 - 2 18 где r - число выборок n 1 и n 2 - число элементов в этих выборках с уровнем значимости а и статистикой геста на основе формул для факторной и резидуальной дисперсии S 2 A Sum r i 1 M i ... Это является нормальным следствием определения самих коэффициентов поскольку в статическом варианте фигурирует валоваяприбыль как расчетная категория Валоваяприбыль может быть отрицательной Это означало бы что предприятие
Об анализе влияния кредитной политики предприятия на состояние дебиторской задолженностиПодставляя эти данные в формулу 1 определим оборачиваемость дебиторской задолженности О дз которая составляет 21 день 0.5 х 10 ... Переменные затраты включая части накладных расходов 0.75 х стр 1 3 990.0 885.0 4 875.0 5 Валоваяприбыль прибыль до вычета процентов и налогов 1 330.0 295.0 1 625.0 6 Дебиторская ... Рассматривая аналитическую таблицу можно заметить что процесс погашения дебиторской задолженности разными покупателями в разные сроки в любом случае предполагает сбалансированность отгрузки продукции и оплаты ее стоимости по истечении определенного промежутка времени Следовательно имеется возможность
Чистая прибыльЧистая прибыльформула Чистая прибыльВаловаяприбыль Прочая операционная прибыльПрибыль от финансовых операций Налоги Чистая прибыль ... Далее валоваяприбыльбалансоваяприбыль прибыль до вычета процентов и налогов прибыль до налогообложения прибыль после налогообложения экономическая
Операционный финансовый и налоговый леверидж трактовка и соотношениеДанная мера определяется как правило исходя из данных бухгалтерского баланса В экономической литературе предлагается оценивать финансовый леверидж также исходя из рыночных оценок Другой более ... TCR имеют обратную связь что можно продемонстрировать с помощью простой формулы EBT TCR T Тогда прослеживается связь коэффициента покрытия налогов и уровня налогового левериджа т.е ... F EBIT где Contr валовая маржа EBIT прибыль до вычета процентов и налогов F постоянные расходы DOL 1 F
Управление капиталом организации в условиях рынкаТаким образом сравнение структуры и дина мики статей актива и пассива баланса позволяет определить что стоимость имущества за отчетные периоды увеличилась на 72.3% из них в ... ЭФЛ в 2005г равный 4.4 который составляет 33 % от уровня валовой рентабельности активов тогда как в 2003 г ЭФЛ составил 6.4 % а в 2004г ... Исходя из формулы ЭФЛ задача оптимизации выглядит следующим образом где х 1 валоваяприбыль х 2 величина
Методические положения по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры балансаПри анализе первого раздела актива баланса следует обратить внимание на тенденции изменения таких его элементов статей как оборудование к установке ... Для определения тенденций оборачиваемости оборотных средств рассчитывается коэффициент оборачиваемости как отношение выручки валового дохода от реализации продукции строка 010 формы N 2 к сумме оборотных средств предприятия ... Необходимым элементом анализа является исследование результатов финансовой деятельности и направлений использования полученной прибыли Исходная для анализа информация содержится в прилагаемой к балансу предприятия форме 2 Отчет о ... Из данной таблицы расчет по формуле стр 1 гр 4 6 Т стр 1 гр 4 - стр 1 гр
Современные методы оценки кредитоспособности предприятияОтличием кредитного скоринга от рейтинговой оценки является то что в формуле рейтинговой оценки вместо значения i-го показателя используется частная балльная оценка i-го показателя Притом каждый ... Х3 - валоваяприбыль общие активы Х4 - собственный капитал общая задолженность Х5 - обороты общие активы ... X1 и коэффициенте доли заемных средств в валюте баланса Х2 выведено следующее уравнение Z -0.3877 - 1.0736 X1 0.0579 Х2 В случае когда
Развитие методики экономического анализа оборотного капиталаОн исчисляется по формуле 3 Кпб Все мобильные оборотные активы - IV раздел баланса Расчеты и прочие пассивы ... Традиционная методика экономического анализа предполагает анализ оборотного капитала по направлениям качество оборотного капитала и эффективности испзованиия рабочий капитал маневренность рабочего капитал коэффициент прибыльности рентабельности о ротного капитала коэффициент оборачиваемости длительность одного оборота коэффициент закрепления оборотных средств продолжительность ... Так Методические положения при оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса 1 Управления по делам о несостоятельности банкротства от 12 августа 1994 г №31-р включает ... Для определения оборотности оборотных средств рассчитывается коэффициент оборотности как отношение выручки валового дохода от реализации продукции к оборотных средств предприятия Уменьшение коэффициента рассчитанного на конец отчетного
Финансовый анализ для арбитражного управляющегоТаблица 2 а совокупные активы пассивы - баланс валюта баланса активов пассивов совокупные активы пассивы стр.1600 б скорректированные внеоборотные активы - сумма стоимости нематериальных активов без деловой репутации и организационных расходов основных средств без капитальных затрат на арендуемые основные средства незавершенных капитальных вложений без незавершенных капитальных затрат на арендуемые основные средства доходных вложений в материальные ценности долгосрочных финансовых вложений прочих внеоборотных активов скорректированные внеоборотные активы стр.1110 стр.1120 стр.1130 стр.1140 стр.1150 - капитальные затрат на арендуемые основные средства стр.1160 стр.1170 стр.1190 в оборотные активы - сумма стоимости запасов без стоимости отгруженных товаров долгосрочной дебиторской задолженности ликвидных активов налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал собственных акций выкупленных у акционеров оборотные активы стр.1200 г долгосрочная дебиторская задолженность - дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты д ликвидные активы - сумма стоимости наиболее ликвидных оборотных активов краткосрочной дебиторской задолженности прочих оборотных активов ликвидные активы стр.1230 если в балансе нет разбивки на краткосрочную и долгосрочную стр.1240 стр.1250 стр.1260 е наиболее ликвидные оборотные активы - денежные средства краткосрочные финансовые вложения без стоимости собственных акций выкупленных у акционеров наиболее ликвидные оборотные активы стр.1240 стр.1250 ж краткосрочная дебиторская задолженность - сумма стоимости отгруженных товаров дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты без задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал краткосрочная дебиторская задолженность стр.1230 если в балансе нет разбивки на краткосрочную и долгосрочную з потенциальные оборотные активы к возврату - списанная в убыток сумма дебиторской задолженности и сумма выданных гарантий и поручительств и собственные средства - сумма капитала и резервов доходов будущих периодов резервов предстоящих расходов за вычетом капитальных затрат по арендованному имуществу задолженности акционеров участников по взносам в уставный капитал и стоимости собственных акций выкупленных у акционеров собственные средства стр.1300 стр.1530 стр.1540 стр.1430 - капитальные затраты по арендованному имуществу - стр.1320 к обязательства должника - сумма текущих обязательств и долгосрочных обязательств должника обязательства должника стр.1410 стр.1450 стр.1510 стр.1520 задолженность участникам учредителям по выплате доходов стр.1550 л долгосрочные обязательства должника - сумма займов и кредитов подлежащих погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты и прочих долгосрочных обязательств долгосрочные обязательства должника стр.1410 стр.1450 м текущие обязательства должника - сумма займов и кредитов подлежащих погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты кредиторской задолженности задолженности участникам учредителям по выплате доходов и прочих краткосрочных обязательств текущие обязательства должника стр.1510 стр.1520 задолженность участникам учредителям по выплате доходов стр.1550 н выручка нетто - выручка от реализации товаров выполнения работ оказания услуг за вычетом налога на добавленную стоимость акцизов и других аналогичных обязательных платежей выручка нетто стр.2110 п среднемесячная выручка - отношение величины валовой выручки полученной за определенный период как в денежной форме так и в форме взаимозачетов к количеству месяцев в периоде среднемесячная выручка валовая выручка кол.мес так как отсутствуют данные валовой выручки то используется выручка нетто тогда среднемесячная выручка стр.2110 кол.мес р чистая прибыль убыток ... Основные финансовые показатели для расчета коэффициентов на основании баланса Таблица 2.1 тыс руб Наименование показателя 31.12.2018 31.12.2019 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2023 Отклонение 31.12.2023 ... России формулируется в соответствии с целями макроэкономической политики принятыми на текущий год Среди главных задач Банка
Анализ арбитражного управляющегоТаблица 2 а совокупные активы пассивы - баланс валюта баланса активов пассивов совокупные активы пассивы стр.1600 б скорректированные внеоборотные активы - сумма стоимости нематериальных активов без деловой репутации и организационных расходов основных средств без капитальных затрат на арендуемые основные средства незавершенных капитальных вложений без незавершенных капитальных затрат на арендуемые основные средства доходных вложений в материальные ценности долгосрочных финансовых вложений прочих внеоборотных активов скорректированные внеоборотные активы стр.1110 стр.1120 стр.1130 стр.1140 стр.1150 - капитальные затрат на арендуемые основные средства стр.1160 стр.1170 стр.1190 в оборотные активы - сумма стоимости запасов без стоимости отгруженных товаров долгосрочной дебиторской задолженности ликвидных активов налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал собственных акций выкупленных у акционеров оборотные активы стр.1200 г долгосрочная дебиторская задолженность - дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты д ликвидные активы - сумма стоимости наиболее ликвидных оборотных активов краткосрочной дебиторской задолженности прочих оборотных активов ликвидные активы стр.1230 если в балансе нет разбивки на краткосрочную и долгосрочную стр.1240 стр.1250 стр.1260 е наиболее ликвидные оборотные активы - денежные средства краткосрочные финансовые вложения без стоимости собственных акций выкупленных у акционеров наиболее ликвидные оборотные активы стр.1240 стр.1250 ж краткосрочная дебиторская задолженность - сумма стоимости отгруженных товаров дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты без задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал краткосрочная дебиторская задолженность стр.1230 если в балансе нет разбивки на краткосрочную и долгосрочную з потенциальные оборотные активы к возврату - списанная в убыток сумма дебиторской задолженности и сумма выданных гарантий и поручительств и собственные средства - сумма капитала и резервов доходов будущих периодов резервов предстоящих расходов за вычетом капитальных затрат по арендованному имуществу задолженности акционеров участников по взносам в уставный капитал и стоимости собственных акций выкупленных у акционеров собственные средства стр.1300 стр.1530 стр.1540 стр.1430 - капитальные затраты по арендованному имуществу - стр.1320 к обязательства должника - сумма текущих обязательств и долгосрочных обязательств должника обязательства должника стр.1410 стр.1450 стр.1510 стр.1520 задолженность участникам учредителям по выплате доходов стр.1550 л долгосрочные обязательства должника - сумма займов и кредитов подлежащих погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты и прочих долгосрочных обязательств долгосрочные обязательства должника стр.1410 стр.1450 м текущие обязательства должника - сумма займов и кредитов подлежащих погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты кредиторской задолженности задолженности участникам учредителям по выплате доходов и прочих краткосрочных обязательств текущие обязательства должника стр.1510 стр.1520 задолженность участникам учредителям по выплате доходов стр.1550 н выручка нетто - выручка от реализации товаров выполнения работ оказания услуг за вычетом налога на добавленную стоимость акцизов и других аналогичных обязательных платежей выручка нетто стр.2110 п среднемесячная выручка - отношение величины валовой выручки полученной за определенный период как в денежной форме так и в форме взаимозачетов к количеству месяцев в периоде среднемесячная выручка валовая выручка кол.мес так как отсутствуют данные валовой выручки то используется выручка нетто тогда среднемесячная выручка стр.2110 кол.мес р чистая прибыль убыток ... Таблица 2 а совокупные активы пассивы - баланс валюта баланса активов пассивов совокупные активы пассивы стр.1600 б скорректированные внеоборотные активы - сумма стоимости нематериальных активов без деловой репутации и организационных расходов основных средств без капитальных затрат на арендуемые основные средства незавершенных капитальных вложений без незавершенных капитальных затрат на арендуемые основные средства доходных вложений в материальные ценности долгосрочных финансовых вложений прочих внеоборотных активов скорректированные внеоборотные активы стр.1110 стр.1120 стр.1130 стр.1140 стр.1150 - капитальные затрат на арендуемые основные средства стр.1160 стр.1170 стр.1190 в оборотные активы - сумма стоимости запасов без стоимости отгруженных товаров долгосрочной дебиторской задолженности ликвидных активов налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал собственных акций выкупленных у акционеров оборотные активы стр.1200 г долгосрочная дебиторская задолженность - дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты д ликвидные активы - сумма стоимости наиболее ликвидных оборотных активов краткосрочной дебиторской задолженности прочих оборотных активов ликвидные активы стр.1230 если в балансе нет разбивки на краткосрочную и долгосрочную стр.1240 стр.1250 стр.1260 е наиболее ликвидные оборотные активы - денежные средства краткосрочные финансовые вложения без стоимости собственных акций выкупленных у акционеров наиболее ликвидные оборотные активы стр.1240 стр.1250 ж краткосрочная дебиторская задолженность - сумма стоимости отгруженных товаров дебиторская задолженность платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты без задолженности участников учредителей по взносам в уставный капитал краткосрочная дебиторская задолженность стр.1230 если в балансе нет разбивки на краткосрочную и долгосрочную з потенциальные оборотные активы к возврату - списанная в убыток сумма дебиторской задолженности и сумма выданных гарантий и поручительств и собственные средства - сумма капитала и резервов доходов будущих периодов резервов предстоящих расходов за вычетом капитальных затрат по арендованному имуществу задолженности акционеров участников по взносам в уставный капитал и стоимости собственных акций выкупленных у акционеров собственные средства стр.1300 стр.1530 стр.1540 стр.1430 - капитальные затраты по арендованному имуществу - стр.1320 к обязательства должника - сумма текущих обязательств и долгосрочных обязательств должника обязательства должника стр.1410 стр.1450 стр.1510 стр.1520 задолженность участникам учредителям по выплате доходов стр.1550 л долгосрочные обязательства должника - сумма займов и кредитов подлежащих погашению более чем через 12 месяцев после отчетной даты и прочих долгосрочных обязательств долгосрочные обязательства должника стр.1410 стр.1450 м текущие обязательства должника - сумма займов и кредитов подлежащих погашению в течение 12 месяцев после отчетной даты кредиторской задолженности задолженности участникам учредителям по выплате доходов и прочих краткосрочных обязательств текущие обязательства должника стр.1510 стр.1520 задолженность участникам учредителям по выплате доходов стр.1550 н выручка нетто - выручка от реализации товаров выполнения работ оказания услуг за вычетом налога на добавленную стоимость акцизов и других аналогичных обязательных платежей выручка нетто стр.2110 п среднемесячная выручка - отношение величины валовой выручки полученной за определенный период как в денежной форме так и в форме взаимозачетов к количеству месяцев в периоде среднемесячная выручка валовая выручка кол.мес так как отсутствуют данные валовой выручки то используется выручка нетто тогда среднемесячная выручка стр.2110 кол.мес р чистая прибыль убыток - чистая нераспределенная прибыль убыток отчетного периода оставшаяся после уплаты налога на прибыль и других аналогичных обязательных платежей ... Основные финансовые показатели для расчета коэффициентов на основании баланса Таблица 2.1 тыс руб Наименование показателя 31.12.2018 31.12.2019 31.12.2020 31.12.2021 31.12.2022 31.12.2023 Отклонение 31.12.2023 ... России формулируется в соответствии с целями макроэкономической политики принятыми на текущий год Среди главных задач Банка