Каталог: доля собственных оборотных средств покрытии запасов
Финансовый анализ предприятия по балансуОтношение суммарной стоимости собственных и долгосрочных заемных средств к суммарной стоимости внеоборотных и оборотных активов за анализируемый период ... Коэффициент автономии источников формирования запасов и затрат У22 -0.896 x 0.934 0.934 6 Коэффициент прогноза банкротства У23 0.102 -0.013
Финансовая устойчивость организации и критерии структуры пассивовРешение поставленной задачи возможно при осуществлений углубленного изучения причин изменения запасов оборачиваемости оборотных наличия допустимой величины собственногооборотного капитала выявления резервов сокращения долгосрочных и текущих ... Независимо от отраслевой принадлежности степень достаточности собственныхоборотныхсредств для покрытияоборотных активов одинаково характеризует меру финансовой устойчивости По мнению проф О.В Ефимовой 1 с
Финансовая устойчивость предприятия и ее оценка для предупреждения его банкротстваОтметим что структура баланса считается удовлетворительной если заемный капитал разумно авансирован в покрытие более ликвидной части активов на случай необходимости срочного возврата долгов поэтому самая низколиквидная часть ... В итоге мы получаем остаток собственного капитала в денежной форме который отражает ресурс собственных денежных средств для дальнейшего роста и развития т.е выступает гарантом платежеспособности в долгосрочной перспективе В соответствии
Политика формирования собственных финансовых ресурсовСоздание резервных фондов для покрытия непредвиденных расходов или убытков Так Газпром в 2021 году сформировал резервный фонд в размере ... Акционерные общества могут привлекать средства путем дополнительной эмиссии акций Это позволяет компании получить новые финансовые ресурсы не увеличивая долговую ... Оценка эффективности политики формирования собственных финансовых ресурсов предприятия Для оценки эффективности политики формирования собственных финансовых ресурсов предприятия необходимо провести ... Нормативное значение - не менее 0.5 Например если коэффициент автономии предприятия составляет 0.6 это означает что 60% активов финансируется за счет собственныхсредств что говорит о высокой финансовой устойчивости Коэффициент обеспеченности собственнымиоборотнымисредствами характеризует наличие у предприятия собственныхоборотныхсредств необходимых для его финансовой устойчивости Нормативное ... Увеличить оборотный капитал запасы дебиторская задолженность на 2 млн рублей Общая потребность в финансовых ресурсах для компании Альфа
Источники формирования финансовых ресурсовНапример компания может стремиться к более консервативной структуре с большей долейсобственныхсредств Финансовые рынки и условия Ставки по займам Уровень ставок на рынке кредитования влияет ... ИнновТех столкнулась с временными трудностями в оборотном капитале и ей необходимо получить 2 миллиона руб на 6 месяцев для покрытия текущих ... Рассчитаем стоимость заемных средств Стоимость кредита Сумма кредита Процентная ставка Срок 12 месяцев Стоимость кредита 2.000.000 0.10 6 ... Сценарий 2 Долгосрочные инвестиции Предположим что ИнновТех планирует расширение и внедрение инновационного продукта что потребует 10 миллионов ... Средний срок оборачиваемости запасов Средние запасы Средние затраты на материалы Количество дней в периоде Предположим что средние запасы
Методика анализа консолидированного отчета о движении денежных средствINV - среднегодовая величина запасов Коэффициент денежной оборачиваемости кредиторской задолженности поставщикам k CA рассчитывается по формуле k CA P ... Ускорение оборачиваемости кредиторской задолженности приводит к необходимости изыскания платных источников для финансирования оборотного капитала что невыгодно компании с точки зрения прибыли и создания стоимости Коэффициенты денежной рентабельности ... O E 100 где E - среднегодовая величина собственного капитала Коэффициенты достаточности денежных потоков рассчитываются как соотношения между чистыми денежными средствами от операционной ... Эти коэффициенты характеризуют степень достаточности денежных средств полученных от операционной деятельности для финансирования инвестиций погашения обязательств и выплаты дивидендов Коэффициент достаточности ... При значении коэффициента меньше единицы корпорация должна привлекать внешний капитал для финансирования инвестиционной деятельности Коэффициент достаточности операционных денежных потоков для самообслуживания ... Коэффициент характеризует покрытие платежей по финансовой деятельности операционным денежным потоком При значении коэффициента менее единицы корпорация вынуждена
Методика анализа консолидирования денежного отчета о движении денежных средствINV - среднегодовая величина запасов Коэффициент денежной оборачиваемости кредиторской задолженности поставщикам k СА рассчитывается по формуле k СА P ... Ускорение оборачиваемости кредиторской задолженности приводит к необходимости изыскания платных источников для финансирования оборотного капитала что невыгодно компании с точки зрения прибыли и создания стоимости Коэффициенты денежной рентабельности ... E 100 где E - среднегодовая величина собственного капитала Коэффициенты достаточности денежных потоков рассчитываются как соотношения между чистыми денежными средствами от операционной ... Эти коэффициенты характеризуют степень достаточности денежных средств полученных от операционной деятельности для финансирования инвестиций погашения обязательств и выплаты дивидендов Коэффициент достаточности ... При значении коэффициента меньше единицы корпорация должна привлекать внешний капитал для финансирования инвестиционной деятельности Коэффициент достаточности операционных денежных потоков для самообслуживания ... Коэффициент характеризует покрытие платежей по финансовой деятельности операционным денежным потоком При значении коэффициента менее единицы корпорация вынуждена
Комплексный анализ финансового состояния образовательной организацииМатериальные запасы 22 707.8 18 076.9 -4 630.9 6 Затраты на изготовление готовой продукции выполнение работ ... Коэффициент текущей ликвидности покрытия обязательств перед кредиторами текущими оборотными активами п 7 п 8 0.812 0.379 -0.433 12 Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской ... Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности покрытия обязательств средствами в расчетах с дебиторами п 3 п 8 0.016 0.144 0.128
Анализ финансовой отчетности Практический анализ на основе бухгалтерской финансовой отчетностиОсновным источником формирования оборотныхсредств в части привлеченного капитала является кредиторская задолженность 6.4% в 2011 г которая одновременно является источником покрытия дебиторской задолженности Кредиторская задолженность превышает дебиторскую более чем в 2 раза а это может ... Кредиторская задолженность превышает дебиторскую более чем в 2 раза а это может свидетельствовать о нестабильном финансовом положении Доля заемного капитала в 2012 г составила 5.1% Основным источником являются долгосрочные кредиты банка 2.8% ... Анализируя источники формирования основных и оборотныхсредств в динамике можно сделать вывод о том что долясобственных источников снизилась с ... Негативным фактором в оценке эффективности использования оборотныхсредств является увеличение продолжительности оборота с 308 до 663 т е при том же объеме реализованной продукции в организации находится большее количество оборотныхсредств о чем свидетельствует длительность одного оборота возможно это неликвидные запасы Этап 4 Анализ эффективности использования основных компонентов оборотного капитала запасов готовой продукции дебиторской задолженности
Манипулировние финансовой отчетностью схемы и способы выявленияНапример завышение актива и занижение обязательств позволяют искусственно увеличить размер прибыли и следовательно завысить величину собственного капитала и наоборот занижение актива и завышение обязательств искусственно занижают при-быль а в некоторых ... SPE - special purpose entities или vehicle entities и находящихся под контролем группы вне балансовых операций сомнительных контрагентов завышение обязательств во время позитивного развития или использование сохраненного разрыва в будущем для покрытия снижающейся выручки сокрытие информации о событиях происшедших после отчетной даты манипулирование правилами бухгалтерского учета ... При этом необходимо разделять два объекта анализа епосредственно финансовую отчетность нефинансовую информацию позволяющую сделать вывод о нарушении В первом случае результате анализа ... В первом случае результате анализа финансовой информации могут быть идентифицированы такие аналитические симптомы как значительное необоснованное отклонение финансовых показателей в сравнении с предыдущим периодом или другими сопоставимыми данными несопоставимое увеличение доходов при уменьшении материально-производственных запасов увеличение доходов при уменьшении количества денежных поступлений увеличение запасов при уменьшении кредиторской задолженности увеличение числа продаж при увеличении цены за единицу продукции излишние ... Горизонтальный анализ 2ХХ8 2ХХ9 изменение Оборотные активы Денежные средства 50 00016% 15000 3% 35 000 -70% Торговая дебиторская задолженность 130
Текущие пассивыУчет длительности оборота оборотных активов Таблица Длительность погашения займов для Альфа-Текстиль Сумма руб Длительность погашения дней Краткосрочные займы ... Альфа-Текстиль может рассмотреть возможность привлечения дополнительных краткосрочных займов на более длительный срок погашения 90 дней чтобы согласовать этот срок с сезонностью производства и оборотом запасов Это позволит более эффективно управлять денежными потоками и снизить риски нехватки ликвидности 3 Увеличение ... Увеличение доли поставщиков в кредиторской задолженности Сейчас Альфа-Текстиль имеет следующую структуру кредиторской задолженности Краткосрочные обязательства перед ... Высокий уровень текущих пассивов несет следующие риски потери ликвидности из-за нехватки средств для погашения обязательств снижения финансовой устойчивости и инвестиционной привлекательности компании технического дефолта и банкротства ... Коэффициент обеспеченности собственнымисредствами Equity Ratio Этот показатель отражает долюсобственныхсредств в общей структуре пассивов компании ... Коэффициент покрытия процентов Прибыль до уплаты процентов и налогов Процентные платежи Высокое значение этого показателя свидетельствует
Современные проблемы формирования оборотного капитала предприятияК устойчивым пассивам относятся минимальная переходящая задолженность по заработной плате и отчислениям на социальное страхование в пенсионный фонд и фонд обязательного медицинского страхования минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей задолженность поставщикам по поставкам задолженность заказчикам по авансам и частичной ... К устойчивым пассивам относятся минимальная переходящая задолженность по заработной плате и отчислениям на социальное страхование в пенсионный фонд и фонд обязательного медицинского страхования минимальная задолженность по резервам на покрытие предстоящих расходов и платежей задолженность поставщикам по поставкам задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате продукции задолженность бюджету по налогам В качестве заемных источников формирования оборотныхсредств используются краткосрочные кредиты банка
Методика анализа типа финансовой устойчивости коммерческих организаций осуществляющих инвестиционную деятельностьНедостаток собственныхоборотныхсредств 10128945 15481147 30654430 6 Излишек или недостаток - функционирующего капитала для покрытия ... Это позволило на начало каждого исследуемого года в полном объеме покрыть все краткосрочные финансовые вложения не говоря уже о сумме запасов На основе полученных результатов определим тип финансовой устойчивости сложившийся в исследуемой организации Для этого
Финансовый цикл и рентабельность активов российских компаний пищевой промышленности эмпирический анализ взаимосвязиОбъем отгруженных товаров собственного производства выполненных работ и услуг млрд руб 2822 3117 3555 110.45 114.05 Индекс производства ... Кроме того складирование чрезмерного количества запасов повышает расходы компании на их хранение что впоследствии влияет на размер чистой прибыли Дебиторская ... Дебиторская задолженность часто составляет большую часть оборотного капитала компании а значит является существенной инвестицией денежных средств ... Покупатели вовремя не оплачивают счета в связи с чем компании испытывают нехватку денежных средств для покрытия кредиторской задолженности уменьшается их платежеспособность Это негативно сказывается на доходности компаний Особое место в
Анализ источников финансирования деятельности компанииКоэффициент покрытия инвестиций данный коэффициент рассчитывается как отношение величины собственного капитала и долгосрочных обязательств компании к ... Значение данного коэффициента для компаний анализируемой отрасли должно быть более 0.8 Коэффициент манёвренности собственного капитала данный коэффициент рассчитывается как отношение собственныхоборотных ... Коэффициент обеспеченности запасов данный коэффициент рассчитывается как отношение собственныхоборотныхсредств компании к величине запасов Нормальным выступает
Разработка методики оценки финансовой устойчивости организаций отрасли обрабатывающей промышленностиВ У предприятия достаточно собственныхоборотныхсредств необходимых для обеспечения финансовой устойчивости 0.8-1 С У предприятия недостаточно текущих активов ... С У предприятия недостаточно текущих активов для покрытия краткосрочных обязательств наблюдается высокий финансовый риск 0.5-0.8 D Предбанкротное состояние предприятие неплатежеспособно 0.2-0.5 Е ... Коэффициент быстрой ликвидности показывает в какой степени предприятие способно погасить краткосрочные обязательства используя денежные средства и материальные запасы 3 - краткосрочные финансовые вложения и дебиторскую задолженность КОСС ОА - ... А Предприятие полностью покрывает оборотнымисредствами краткосрочные обязательства финансовый риск отсутствует наблюдается устойчивый рост 1 и более В Наблюдаются
Матрица в управлении оборотным капиталомРост коэффициента общей ликвидности на практике как правило может происходить за счет роста дебиторской задолженности либо резкого увеличения запасов что свидетельствует об иммобилизации наиболее ликвидной части оборотныхсредств Как рассматривалось выше способность предприятия ... Общий подход к анализу условий расчетов организации с поставщиками и покупателями можно сформулировать следующим образом поступления от покупателей дебиторская задолженность авансы покупателей должны иметь такую абсолютную величину и период оборота чтобы покрывать необходимые платежи ... А анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу сгруппированных по степени убывающей ликвидности с краткосрочными обязательствами по пассиву которые группируются ... Так при определении оптимального допустимого значения коэффициента текущей ликвидности в рамках данной статьи предлагается использовать так называемое золотое горизонтальное правило финансирования и балансирования составления баланса которое гласит что долговременно находящиеся в распоряжении предприятия предметы имущества должны финансироваться из долгосрочных источников финансирования горизонтальная структура баланса а из собственного капитала или б из собственного и долгосрочного заемного капитала Это означает что в первую очередь за счет длинных источников ... Учитывая вышеизложенное сумму наименее ликвидной части текущих активов и средств необходимых для покрытия текущих платежей поставщикам можно определить как величину собственных и приравненных к ним долгосрочных заемных