Анализ финансового состояния с целью определения кредитоспособности организацииН.И Диагностика риска банкротства предприятия Текст Н.И Малых Н.А Проданова Аудит л финансовый анализ - 2012 - ... Стоимость привлекаемого капитала в значительной степени зависит от финансового состояния организации результативности финансово-хозяйственной деятельности При принятии решения о предоставлении кредита банк оценивает кредитоспособность заемщика в зависимости от которой принимает решение о возможности и условиях предоставления кредита Чем выше
Проблемы бухгалтерского учета процентов и дисконта по облигациям непрофессиональными участниками рынка ценных бумагВ.А Новиков рассматривая проблемы учета доходов по предоставленным займам приводят пример по ежемесячному начислению процентов в составе доходов у заимодавца и прочих расходов у заемщика когда заемщик обанкротившись не выплачивает заимодавцу сумму учтенных в составе прочих расходов процентов Таким образом организация ... Их можно рассматривать как своеобразную плату за риск причем в пользу государства общества при осуществлении финансовой операции Иначе дело обстоит с достоверностью
Надежные способы реструктуризации долгаПри этом на кредиторов ложатся все риски связанные с перспективами бизнеса заемщика Тем не менее когда шансы на погашение задолженности тают ... Когда же стало ясно что исполнить обязательства в срок не удастся собственник компании- заемщика предложил кредитору долю в бизнесе Запросив данные управленческой от-четности и внимательно ознакомившись с бизнес-планами
Практические аспекты реализации заложенного имущества в процедурах банкротстваРост необслуживаемой задолженности корпоративных клиентов сопровождается стремительным ростом доли компаний-банкротов среди заемщиков Необходимо учитывать что в советское время в рамках плановой экономики не существовал институт несостоятельности ... В ином случае есть риск отказа в регистрации права собственности покупателя и возможного оспаривания им торгов 8 Следует обращать
Инновационные финансовые инструменты привлечения капиталаSPV который выплачивает фиксированный или плавающий купон в течение срока действия ноты Основные цели преследуемые компаниями выпускающими кредитные следующие привлечь значительные объемы заемных средств в иностранной валюте по более выгодным условиям по сравнению с источниками на локальном рынке высвободить из-под обременения внеоборотные активы компании вследствие погашения обеспеченных кредитов за счет поступлений от выпуска кредитных нот оптимизировать существующую структуру заемных средств и диверсифицировать источники финансирования бизнеса увеличить средневзвешенную дюрацию кредитного портфеля заемщика создать успешную кредитную историю среди иностранных инвесторов в преддверии будущих проектов у примеру выпуском ... CLN в сравнении с рынком еврооблигаций так и более низкими требованиями по раскрытию информации ввиду отсутствия строгих правил есть риск того что сведения о компании будут неполными и недостоверными Кроме того по причине того
Каким контрагентам можно верить в долг и на какую суммуПортрет идеального заемщика Комментарии Основные виды деятельности 10 Основных видов деятельности немного максимально - три Более трех ... С учетом набранных баллов клиенты распределяются по четырем группам кредитного риска первая от 80 до 100 баллов вторая от 50 до 79 баллов третья от
Государственный кредитЭти ценные бумаги удостоверяют право займодавца на получение от заемщика государства предоставленных ему взаймы денежных средств или в зависимости от условий кредита иного имущества ... Однако договор государственного кредита также имеет свои риски Например если государство не сможет выплатить проценты или основную сумму кредита это может привести
Исследование влияния внутренних факторов на структуру капитала на разных стадиях жизненного цикла российских компанийВо-первых зрелые компании имеют больше возможностей для выхода на рынки долгового капитала и во-вторых в силу наработанной репутации и кредитной истории банки также могут снижать ставки по кредитам положительно оценивая финансовое состояние заемщика Кроме того на данном этапе жизненного цикла показатель ликвидности компании также оказался значим Высокий ... Risk Исходя из перечисленных уравнений регрессии для каждой стадии жизненного цикла организации можно увидеть что гипотеза 4 полностью подтвердилась такие нетрадиционные детерминанты как недолговой налоговый щит ликвидность деловой риск действительно оказывают значимое влияние на структуру капитала причем на стадии роста имеет значение размер
Эмитент облигацииКредитный рейтинг эмитента Чем выше надежность заемщика тем ниже процентная ставка по его облигациям Это объясняется меньшим риском для инвесторов Срок
Возвратность кредитаТщательная проверка кредитоспособности заемщика перед предоставлением займа Это позволяет оценить риски и принять решение о выдаче кредита Заключение
Умеренная процентная политикаЭто позволяет им лучше контролировать риски и сократить вероятность неплатежей Например если банк знает что процентные ставки будут оставаться на ... Это связано с тем что банки могут предоставлять более выгодные условия для погашения кредитов например снизить ставки по кредитам или увеличить срок погашения Кроме того умеренная процентная политика может стимулировать платежеспособность заемщиков Если ставки по кредитам снижаются заемщики могут получить доступ к более дешевым кредитам что
Обязательства предприятияВыбор конкретного способа зависит от вида обязательства степени риска его неисполнения и других факторов Что происходит при погашении обязательств предприятия При погашении обязательств ... Например при невозможности выплатить ипотечный кредит заемщик может передать квартиру банку 3 Погашение работами или услугами Статья 408 ГК РФ допускает
Расчет средневзвешенной стоимости капиталаВо-первых необходимо произвести оценку результатов расчетов шести коэффициентов которая заключается в присвоении заемщику категории по каждому из этих показателей на основе сравнения полученных значений с установленными достаточными используя расчет по методике определения кредитоспособности заемщика на основе методологических разработок Сбербанка РФ Анализируемое предприятие относится ко второму классу кредитоспособности общий ... Таким образом риск данного вложения можно оценить как средний по рынку и присвоить показателю бета значение равное
Банковский капиталЦБ вводит для банка ограничения на проведение отдельных операций например запрет на размещение денежных средств в активы более низкого качества ограничение на величину кредитного риска на одного заемщика запрет на открытие филиалов и представительств ограничение на величину валютного процентного
Особенности риск-менеджмента кредитного портфеля коммерческого банкаДиверсификацию используют для уменьшения совокупного портфельного риска а лимитирование в свою очередь - для определенного объекта отрасль заемщик и т.д 3 В системе риск-менеджмента есть два подхода по управлению кредитными рисками 1
Канал ожиданийПотенциальные заемщики стремятся быстрее оформить кредиты пока ставки не выросли еще сильнее Вкладчики напротив могут отложить ... Европейский центральный банк использует форвардное руководство forward guidance давая четкие сигналы о будущей политике чтобы влиять на долгосрочные процентные ставки и экономические решения Риски и возможности Канал ожиданий предоставляет центральным банкам мощный инструмент влияния на экономику но несет
Альтернативные инструменты финансирования бизнес-проектовВо-первых банки могут включить в оценку кредитоспособности заемщиков анализ их активности на краудфандинговых платформах Во-вторых возможно со-финансирование проектов банком и краудфандин-говой платформой ... Так в случае если проект наберет не менее 50% запрашиваемой суммы риск кредитования снижается и банк может софинансировать недостающую часть Сравним выделенные раннее преимущества и недостатки