Методика анализа консолидирования денежного отчета о движении денежных средствЭто связано с тем что уровень показателейликвидности зависит от эффективности управления оборотным капиталом - чем выше показатели эффективности управления оборотным капиталом тем ниже коэффициенты ликвидности Коэффициент денежного покрытия процентов k j показывает во сколько раз денежные средства полученные от ... Эти коэффициенты позволяют выявить отклонения денежных и начисленных показателей и оценить качество выручки и прибыли Показатели денежного содержания выручки и расходов могут быть рассчитаны только при наличии отчета о движении ... Анализ показателей представленных в табл 11 позволяет сделать общий вывод об укреплении финансовой устойчивости повышении эффективности деятельности и инвестиционной привлекательности корпорации Так если
Коэффициентный анализ состояния ликвидности предприятияЭтот коэффициент показывает достаточность оборотных средств предприятия для покрытия своих краткосрочных обязательств Общий коэффициент ликвидности К общ л А1 0.5 А2 0.3 А3 П1 0.5 П2 0.3 ... Предоставление прочих коммунальных социальных и персональных услуг 97.4 108.7 122.3 140.7 150.4 140 146.3 127.9 20.3 15.9% 107.7 148.2 Рассчитано автором по данным Российский статистический ежегодник 2010 Росстат М 2010 В табл 2 нами ... М 2010 В табл 2 нами приведены расчеты диапазонов рекомендуемых значений коэффициента текущей ликвидности по отраслям российской экономики Верхняя и нижняя границы диапазона определены на основе метода 3 ... Логика расчета данного показателя основана на оценке достаточности остатков денежных средств в кассе и на расчетных счетах предприятия
Модель оценки финансового состояния доверительных управляющих на рынке ценных бумаг в целях осуществления пруденциального надзораПо нашему мнению данный перечень показателей характеризует общий уровень финансовой устойчивости и платежеспособности организации результативности деятельности и перспективы дальнейшего роста На основе ... Таким образом предлагаемая модель обладает следующими преимуществами базируется на доступном массиве информации и не требует дополнительных регулятивных издержек и форм отчетности предложенные показатели возможно быстро рассчитать автоматизировать данный процесс и применять для экспресс-диагностики в рамках пруденциального надзора ... Таким образом предлагаемая модель обладает следующими преимуществами базируется на доступном массиве информации и не требует дополнительных регулятивных издержек и форм отчетности предложенные показатели возможно быстро рассчитать автоматизировать данный процесс и применять для экспресс-диагностики в рамках пруденциального надзора за деятельностью доверительных управляющих данная модель позволяет сгруппировать доверительных управляющих таким образом чтобы можно было организовать и реализовать пруденциальный надзор в соответствии с их финансовым состоянием риском банкротства и нарушения прав учредителей управления с одной стороны в модель заложены широко применяемые в традиционном экономическом анализе показатели но с другой стороны произведена корректировка их расчета с учетом специфики деятельности профессиональных участников - доверительных управляющих работа с высоколиквидными активами особенности и риски операций на РЦБ и общего состояния участников использование инструментов математической
Оценка валютной позиции при определении финансовой устойчивости организацииДанные показатели нужно рассчитать для каждой отдельной валюты и для валютной позиции в целом Нормативное значение ... Предполагается что котировки этих валют изменятся таким образом что потери от одной позиции будут покрываться доходами от другой Общий риск портфеля корзины всех валютных позиций получится гораздо меньше суммы рисков по отдельным позициям ... Несмотря на то что прибыль от такой операции можно получить лишь после завершения срока сделки ежедневные убытки нужно погашать денежными средствами что делает финансовую устойчивость предприятия уязвимой из-за возможного кризиса его ликвидности В России впервые фьючерсная торговля появилась в октябре 1992 г на Московской товарной бирже
Просроченная дебиторская задолженность организации анализ качества пути предупреждения и урегулированияИсточник рассчитано на основании данных опубликованных на официальном сайте Единой межведомственной информационно-статистической системы ЕМИСС URL https ... Проблема контроля просроченной задолженности обусловливает актуальность разработки и внедрения таких ключевых показателей дебиторской задолженности которые позволят управлять кредитным риском оптимизировать денежные потоки и осуществлять оперативный мониторинг ... Проблема контроля просроченной задолженности обусловливает актуальность разработки и внедрения таких ключевых показателей дебиторской задолженности которые позволят управлять кредитным риском оптимизировать денежные потоки и осуществлять оперативный мониторинг динамики ликвидности организации Ключевые показатели количественно выраженные финансовые коэффициенты отражающие результат и эффективность работы с дебиторской ... ДЗ Н ДЗ К общий объем дебиторской задолженности на начало и конец анализируемого периода ТР ДЗ ТР ДЗ Пр
Финансовая система комплексный подход в контексте государственной финансовой политикиНа национальном уровне государство влияет на финансовые отношения при помощи экономических и административных методов и инструментов на общий объем денежной массы регулирование финансовых и кредитных потоков На региональном уровне реализуются финансовые отношения ... Федерации формируются различные государственные федеральные целевые программы реализация которых рассчитана на 5-10 лет Однако результативность таких программ не всегда очевидна В качестве примере можно ... Плановые показатели федерального бюджета отражены в табл 2 Таблица 2 Планируемые показатели федерального бюджета на 2018 ... К Дубинина Институциональная слабость российской финансовой системы проявляется в том что до настоящего времени не найдено решения проблемы двойной трансформации валовых инвестиций во-первых перехода сбережений в форму ликвидности в системе институтов финансовых посредников во-вторых трансформации краткосрочной ликвидности в долгосрочные финансовые ресурсы используемые
Специфика оценки дебиторской и кредиторской задолженностей предприятияНа величину кредиторской задолженности предприятия влияют следующие факторы общий объем покупок объем покупок на условиях последующей оплаты условия договоров с контрагентами условия расчетов ... Этот высокий показатель сигнализирует о низком качестве дебиторской задолженности что в свою очередь приводит к проблеме ее низкой ликвидности Особое внимание стоит обратить на фирму А вся задолженность которой является просроченной и на ... Далее рассчитаем реальную стоимость дебиторской задолженности и потери предприятия при предоставлении в кредит товаров оплаты услуг ... Таблица 6 Определение реальной стоимости дебиторской задолженности предприятия за 2010-2012 гг Показатель 2010 2011 2012 Ставка рефинансирования % 8.75 7.75 8.25 Дебиторская задолженность тыс руб 5
Формирование многофакторного критерия оценки инвестиционной привлекательности организацииПри оценке социальной привлекательности организации важно обратить внимание на условия труда его организацию и оплату а также на развитость социальной инфраструктуры Степень территориальной привлекательности оценивается через общий инвестиционный климат в регионе протяженность автодорог общего пользования коэффициенты транспортный удаленности от центра города ... Таким образом для повышения инвестиционной привлекательности компании ее менеджменту необходимо - разработать широкомасштабную программу защиты окружающей среды и перечень мероприятий направленных на оптимизацию показателейликвидности и деловой активности - повысить привлекательность продукции за счет увеличения ее ассортимента повышения качества ... PRO SPARK и др 3 рассчитать значения многофакторных критериев оценки инвестиционной привлекательности применительно к выбранным компаниям 4 найти рекомендуемое значение ... Таблица 4 Данные для расчета значения многофакторного критерия оценки инвестиционной привлекательности организации Показатель Критерий оценки Квадра ОГК-2 ОГК-5 Ассортимент продукции Степень привлекательности продукции 4 3 3 Стоимость
Инструментарий управления дебиторской задолженностью предприятияКак показал проведенный анализ состояния дебиторской задолженности и оценки ее влияния на показатели деятельности исследуемого предприятия в рассматриваемом периоде ежегодное увеличение суммы дебиторской задолженности было незначительным не ... Контроль интенсивности платежей дебиторов за поставленную продукцию позволяет также рассчитать резерв оптимизации дебиторской задолженности для тех контрагентов которым регулярно производится отгрузка продукции Согласно данным ... Повышение ликвидности дебиторской задолженности Прекращение отгрузки продукции при просрочке платежа Снижение сомнительной дебиторской задолженности Изменение кредитного ... Менеджерам необходимо проводить комплекс мероприятий чтобы общий объем задолженности приходящийся на дебиторов с ускорением оборачиваемости превышал объем задолженности с замедлением оборачиваемости
Факторные показателиТеперь проведем анализ факторных показателейРассчитаем коэффициенты корреляции между чистой прибылью и каждым фактором чтобы определить степень их взаимосвязи ... USD Риск 1-10 Ликвидность 1-10 Корреляция с рынком Акция A 10.000 1.500 8 6 0.7 Облигация B 20.000 ... D -500 15.000 100 -3.33% Общий риск инвестиций Средневзвешенное значение риска 10 Общий риск инвестиций 8 10.000 4 20.000 7
Финансовый анализ как инструмент финансового менеджментаЯвляются ли эти пропорциональные увеличения которые рассчитаны для вышеприведенного примера положительными Возможно что конкуренты в той же отрасли показывают еще больший ... Чтобы интерпретировать пропорциональные изменения пользователю потребуется дополнительная информация - отраслевые средние показатели и или показатели другой компании которую пользователь финансовой отчетности также рассматривает в инвестиционных целях ... Коэффициенты представлены в упрощенном виде чтобы сделать их более понятными коэффициенты ликвидности коэффициенты рентабельности коэффициенты платежеспособности показатели операционной эффективности показатели движения денежных средств Рассмотрим перечисленные коэффициенты ... Коэффициент задолженности сравнивает общий долг компании с ее совокупными активами Это дает кредиторам и инвесторам представление относительно размера
Методические указания по проведению анализа финансового состояния организацийКроме того эти показатели определяют в какие средние сроки организация может рассчитаться со своими кредиторами при условии сохранения ... Снижение данного показателя за анализируемый период свидетельствует о снижении уровня ликвидности активов или о росте убытков организации 3.11 Собственный капитал в обороте К11 вычисляется как Показатель характеризует эффективность использования основных средств организации определяя насколько соответствует общий объем имеющихся основных средств машин и оборудования зданий сооружений транспортных средств ресурсов вкладываемых в
Инвестиционное решениеКоэффициент текущей ликвидности составляет 2.0 что означает что компания имеет достаточно ликвидных активов чтобы покрыть свои текущие обязательства в два раза Обычно значение выше 1.0 считается ... Этот показатель также может использоваться для оценки финансовой устойчивости компании 2 Имитационное моделирование Создадим имитационную модель ... Базовый Предположим что спрос на продукт остается стабильным и цены на рынке не изменяются Рассчитаем NPV для этого сценария NPV -2 000 000 400 000 1 0.10 1 500 ... NPV рубли 1 200 000 -40 000 20 000 30% 30% 174 000 -826 446 2 250 000 -50 000 25 000 30% 30% 207 500 -587 240 3 300 000 -60 000 30 000 30% 30% 241 500 -358 899 4 350 000 -70 000 35 000 30% 30% 276 500 -131 160 5 400 000 -80 000 40 000 30% 30% 312 000 77 746 Общий NPV проекта с учетом рисков учитывающий вероятность возникновения рисков составляет 77 746 рублей Это
Финансовые инвестицииНа первой стадии анализа изучается общий объем инвестирования капитала в финансовые активы определяются темпы изменения этого объема и удельного веса ... Такая оценка осуществляется путем расчета коэффициента вариации полученного инвестиционного дохода за ряд предшествующих отчетных периодов Рассчитанный уровень риска сопоставляется с уровнем доходности инвестиционного портфеля и отдельных финансовых инструментов инвестирования соответствие ... Оценивают этот показатель на основе расчета коэффициента ликвидности инвестиций на дату проведения анализа в последнем отчетном периоде
Бизнес-модель управления ванильным своп-контрактом на процентную ставку необходимая при трансформации российской финансовой отчетности в формат МСФОПовышение ликвидности финансового рынка Контроль выполнения контракта Осуществление расчетов получение комиссионных Юридическое сопровождение сделки Расширение списка ... А будет рассчитан на основе модифицированной формулы 8 2.641.000.000 х 0.06847 0.02 233.649.270 долл США На конец ... В табл 2 показано влияние представленной методики на финансово-экономические показатели компании А Таблица 2 Анализ финансовых доходов компании А с учетом применения методики на ... А не проводила оценку производных финансовых инструментов в 2013 году в результате применения методики и корректировки данных таблицы операции по своп-контрактам увеличились на 213 млн руб тем самым увеличился общий финансовый результат компании с 21 950 до 22 163 млн руб Также изменены данные
Финансовое состояние как фактор кредитоспособности предприятияНа первый план вышли условия взаимовыгодного партнерства и общий экономический интерес непосредственно связанный с кредитоспособностью заемщика Неплатежеспособное предприятие не будет привлекательно ни для ... Кредитоспособность заемщика зависит от многих факторов оценить и рассчитать каждый из которых непросто Большая часть анализируемых на практике показателей кредитоспособности основана на данных ... В мировой практике при оценке кредитоспособности на основе системы финансовых коэффициентов применяются в основном следующие пять групп коэффициентов ликвидности оборачиваемости финансового рычага прибыльности обслуживания долга На практике каждый коммерческий банк выбирает для себя
Анализ методик оценки кредитоспособности малого бизнеса в российской и зарубежной практикеДля этого могут использоваться следующие приемы расчет индекса кредитоспособности использование системы формализованных и неформализованных критериев прогнозирование показателей платежеспособ ности Позволяет учесть не только данные бухгалтер ского учета отчетности но и дополнительную ... Позволяет учесть не только данные бухгалтер ского учета отчетности но и дополнительную информацию например устойчиво низкие коэффициенты ликвидности ухудшение отношений с учреждениями банковской сферы недостаточную диверсификацию деятельности или потерю ключевых контрактов и ... Любое прогнозное решение является субъективным а рассчитанные значения критериев носят скорее характер дополнительной информации Прогнозные модели широко используются в зарубежной практике ... Control - контроль изменений Общий приток денег полученных заемщиком в ходе предпринимательской деятельности в течение всего периода его деятельности
Современная методика анализа ликвидности бухгалтерского балансаКоэффициент текущей ликвидности также имеет синоним Общий коэффициент покрытия Его расчетная формула представлена ниже К1 Оборотные активы Краткосрочные обязательства Рекомендуемые пороговые ... Данное нововведение позволяет применять такую аналитическую процедуру как трендовый анализ когда по данным одного источника информации можно рассчитать финансовые коэффициенты ликвидности за три периода что является достаточным условием для его проведения и ... Тем самым нивелируется существенный недостаток бухгалтерского баланса а именно его статичность Изменения коснулись показателей дебиторской задолженности Раньше для долгосрочной задолженности использовалась строка 230 Дебиторская задолженность платежи по которой
Удельный весЭтот показатель может быть использован для сравнения с аналогичными предприятиями или с предыдущими периодами что помогает ... Собственный капитал необходимый для обеспечения финансовой устойчивости можно рассчитать как наименее ликвидные активы которые должны быть профинансированы за счет собственных средств Обоснование финансовых ... ВВП удельный вес отдельных отраслей позволяет определить их вклад в общий объем производства Анализ доходов населения с помощью удельного веса позволяет определить долю населения с
Особенности отражения сделок РЕПО для целей бухгалтерского и налогового учетаРЕПО с процентными облигациями Показатели Первая часть РЕПО Отчетный период Вторая часть РЕПО Стоимость без НКД тыс.руб 10 600 ... РЕПО Как видим из расчета общий доход по сделке РЕПО с процентными облигациями составляет 624 тыс руб Тем не менее ... РЕПО Рассчитаем доход от вложения денежных средств в депозитный вклад в банк в сумме 10731 тыс ... РЕПО повысит эффективность всей финансовой системы улучшит ликвидность и обеспечит более широкое привлечение банков к финансированию различных инвестиционных проектов на условиях сделок